Какво е инвестиране във формула?
Формулирането на инвестиции е метод за инвестиране, който строго следва предписаната теория или формула за определяне на инвестиционната политика. Формулирането на инвестиции може да бъде свързано с това как инвеститор обработва разпределението на активите, инвестира във фондове или ценни книжа или решава кога и колко пари да инвестира.
Ключови заведения
- При формулирането на инвестиции пазарният участник следва структуриран план, който определя фактори като разпределение на активите, видове ценни книжа, инвестирани в тях, или сумата и честотата на инвестициите. Някои примери за общи стилове на формулирано инвестиране включват усредняване на долара и разходи, реинвестиране на дивиденти и стълби.Формула инвестирането е привлекателно за участниците на пазара, които намират активното инвестиране за стресиращо или непосилно; инвестирането във формула е структурирано и последователно. Недостатъкът на инвестирането във формула е, че не оставя много място на инвеститора да направи промени, за да се приспособи към непредвидените пазарни или икономически промени.
Разбиране за инвестиране във формули
Формулирането на инвестиции отнема по-голямата част от дискреционното вземане на решения от инвестиционния процес, което може да намали стреса за инвеститорите и да им помогне да автоматизират своите стратегии; инвеститорите просто следват правилата или формулата и инвестират съответно. Недостатък на използването на формулирано инвестиране е невъзможността да се адаптира към променящите се пазарни условия. Например, в период на изключителна нестабилност, инвеститор може да постигне по-добри резултати, като направи дискреционна корекция на своята инвестиционна стратегия.
Инвеститорът трябва да се увери, че формулата отговаря на неговите или нейните изисквания за толерантност към риска, времеви хоризонт и ликвидност, за да бъде ефективна. Средно за доларови разходи, реинвестиране на дивиденти и стълби са примери за прости стратегии за инвестиране на формули.
Формулирането на инвестиции може да опрости инвестиционния процес за неопитни инвеститори или тези, които нямат време за активно управление на своите сметки; рискът обаче е, че инвеститор във формула не може да реагира достатъчно бързо на промените на пазара или икономиката.
Стратегии за инвестиране във формула
- Усредняване на доларовите разходи: Тази стратегия включва закупуване на фиксирана сума от инвестицията в долар по зададен график, независимо от това как се извършва инвестицията. Например пазарен участник инвестира $ 1000 в определен взаимен фонд в първия ден на месеца, всеки месец в продължение на година, в крайна сметка инвестира $ 12 000. Осредняването на доларовите разходи помага да се изгради портфолио на частично, като се добавят малки суми пари за последователна времева рамка. Реинвестиране на дивиденти: Инвеститорите могат да създадат план за реинвестиране на дивиденти (DRIP), за да реинвестират дивиденти за закупуване на допълнителни акции. Тази стратегия има предимството да събира богатството, като предоставя на компанията изплащане на постоянни дивиденти. Например, инвеститор държи на склад 10 000 долара, които плащат годишна доходност от 5%. След година инвеститорът инвестира дивидент от 500 долара и вече има акции от 10 500 долара. След две години инвеститорът инвестира дивидент от 525 долара и притежава 11, 025 долара. Ефектът на съставяне продължава, докато инвеститорът продължава да инвестира дивиденти. Този пример предполага, че цената на акциите остана непроменена през двугодишния период. Стълби: Инвеститорите използват тази стратегия за инвестиции с фиксиран доход, като облигации. Инвеститорите купуват портфейл от облигации с различни дати на падеж. Чрез залитане на падежите, краткосрочните облигации компенсират променливостта на дългосрочните облигации. Паричните средства, получени от падежни облигации, след това се използват за закупуване на допълнителни облигации, за да се запази определената структура.
