Ануите веднъж се появиха в две основни разновидности. От едната страна бяха фиксирани анюитети, които осигуриха на собственика скромна възвръщаемост, но сигурността на гарантирани плащания. Алтернативата беше променлив тип, чието възвръщаемост се основаваше на това, колко добре се изпълняваше определена кошница. През последните години обаче клиентите на анюитети са имали трета опция за индексиране на средата на пътя, индексирана.
Ключови заведения
- Индексираните анюитети обещават гарантирана възвръщаемост плюс една въз основа на пазарен индекс, като S&P 500. Много договори за анюитет прилагат гарантирания лихвен процент само за част от парите, които плащате в премии. Вашата пазарна възвращаемост също може да бъде по-малка от реалната процентна печалба на пазара.
Индексираните анюитети имат гарантирана възвръщаемост плюс пазарно базирана възвръщаемост. Резултатът е по-голям потенциал нагоре от традиционния фиксиран договор, с по-малък риск от променлива анюитет.
Ако данните за продажбите са някакви индикации, много инвеститори виждат индексираните анюитети като предложение за „най-доброто от двата свята“. Продажбите достигнаха рекордните 69, 6 милиарда долара през 2018 г., според Института за сигурно пенсиониране на LIMRA - това е 9 милиарда долара спрямо предишния рекорд, поставен през 2016 г.
Но преди да скочи в индексирана анюитет, инвеститорите трябва да прочетат финия шрифт. Макар че тези продукти могат да представляват подходящо приложение за определени портфейли, те са известни сложни и могат да варират значително по качество.
Как работят индексираните анюитети
Както и при други анюитетни договори, индексираните анюитети се продават от застрахователни компании и изискват купувача да извърши еднократно плащане или серия от премии. След това, на предварително определена дата, анюитетът изплаща или еднократна сума, или редовно планирани плащания на притежателя на рентата.
Точно колко ще получите е един от аспектите на индексираните анюитети, които могат да ви накарат да се почешете по главата. За начало частта с гарантирана лихва от връщането ви може да не се прилага към пълния размер на премиите, които плащате. В повечето държави гарантираната минимална възвръщаемост е от 1% до 3% лихва при поне 87, 5% от платените премии. Тези разпоредби варират в зависимост от фирмата, така че четенето на детайлите на договора е решаващо.
Пазарната част на възвръщаемостта се основава на изпълнението на конкретен индекс, като например S&P 500. Но ако индексът нарасне с 15% една година, не очаквайте вашият индексиран анюитет да плати тази сума отгоре на гарантирана възвръщаемост. Някои компании използват това, което се нарича „процент на участие“, което е каква част от печалбата на пазара ще прехвърли на притежателя на рентата. Например, ако процентът на участие е 70%, а пазарът се покачи с 10% за дадена година, възвръщаемостта на индекса ще бъде само 7%.
Някои застрахователни компании също поставят ограничение на пазарната си възвръщаемост. Например, максималното им изплащане може да бъде 8%, дори ако индексът, който вашият рента е привързан, се представя много по-добре от това.
Формулата за изчисляване на пазарната възвръщаемост варира значително от един застрахователен превозвач до следващия, така че е важно да разберете подробностите. Но внимавайте: Някои индексирани анюитети позволяват на компанията да променя процента си на участие или тавана, дори след като сте купили анюитета си.
Можете да загубите пари
Въпреки че индексираните анюитети се считат за по-консервативни от променливите анюитети - и правят точка на продажба на гарантирана възвръщаемост - те все пак носят риск. Единият е, ако трябва да излезете от договора рано поради финансова спешна ситуация или друга належаща нужда. Докато някои застрахователи са съкратили така наречения период на капитулация, повечето все още изискват да спазвате анюитета за пет до 10 години или да се сблъскате със значителна такса за предаване, която би могла да доведе до получаване на по-малко пари от анюитета, отколкото сте вложили в него. Освен това предаването на вашата политика може да ви наложи 10% данъчна санкция от IRS.
Важно е също да запомните, че надеждността на анюитетите зависи от финансовата сила на компанията, която ги издава. Ако застрахователят е недостатъчно капитализиран, има външен шанс той да не успее да се възползва от пълната си гаранция. Не забравяйте да потърсите финансовия рейтинг на фирмата от оценяващи агенции като AM Best, Standard & Poor's и Moody's. Придържайте се към превозвачите, които печелят най-високите оценки от множество агенции.
Но брокерът получава комисия за мазнини
Правилата за лабиринт, които управляват индексираните анюитети, не са единствената причина, че са противоречиви. Застрахователните компании обикновено плащат на брокерите силна комисионна за продажба на такива продукти, които, справедливо или не, могат да предизвикат подозрения защо се препоръчват. Въпреки че комисионите намаляват през последните години, застрахователите продължават да плащат средно повече от 5% на брокери, които ги продават.
Търсенето на съвети на надежден инвестиционен професионалист, особено на този, който няма финансов стимул да натисне определен продукт, може да ви помогне да вземете решение, което най-добре отговаря на вашите цели.
