Започнах да изследвам инвестирането на 15 години и започнах да изграждам инвестиционно портфолио годината, в която влязох в колежа. По време на колежните си години научих как да управлявам инвестициите си, без да компрометирам обучението си. Изхождайки от този опит, предлагам пет съвета, за да помогна на студентските инвеститори да се възползват максимално от колежните си години и своите инвестиции.
1. Запитайте се защо искате да станете инвеститор
Преди да се задълбочите в това как да инвестирате, е важно да помислите защо искате да инвестирате. Противно на това, което популярната култура може да ни накара да вярваме, постигането на дългосрочен инвестиционен успех изисква търпение, упорит труд, време и психологическа дисциплина. Вие сте само в колежа за няколко кратки години и са необходими сериозни усилия, за да се представите добре академично. Запитайте се дали изразходването на ограниченото ви време и енергия за инвестиране е правилното решение за вас. Претеглете го по отношение на други големи ангажименти, които бихте могли да преследвате, като завършване на втори основен, изучаване на чужд език, работа за професор, завършване на стаж или участие в атлетически и обществени групи. Въпреки че е възможно да направите много от тези неща в допълнение към вашите инвестиции и следване в колеж, има ограничения за ангажиментите, които реално можете да поддържате.
Различните инвеститори имат различни мотиви. Знам за един инвеститор, чиято цел е да финансира образованието на 1000 деца. Други са мотивирани от по-прости цели като желанието да се изгради финансово богатство за себе си и семейството им. Моята собствена дългосрочна цел е да разработя благотворителен фонд за подкрепа на критични услуги в моя роден град Ванкувър. Без значение какви са вашите цели, наличието на силно чувство защо искате да бъдете инвеститор ще допринесе за дългосрочната ви устойчивост и успех.
По време на финансова криза е изкушаващо да продадете инвестициите си на необичайно ниски цени, за да избегнете допълнителни загуби. По подобен начин, във времена на постоянно повишена възвръщаемост, може да бъде трудно да се противопоставим на закупуването на надценени ценни книжа, чиито цени продължават да се повишават. Ако сериозно се замислите защо искате да инвестирате, ще ви насърчи да останете усърдно ангажирани с инвестиционната си стратегия през добри и лоши времена.
2. Внимавайте за психологията на инвеститорите
Като инвеститори нашите умствени навици могат да бъдат най-големият ни съюзник или най-големият ни враг. Както бе споменато по-горе, много инвеститори стават жертва на изкушението да купуват високо и да продават ниско - рецепта за финансова катастрофа. Това изкушение често се усложнява от социалния натиск. Като инвеститори е неизбежно да изпитаме самосъмнение и страх, че ще пропуснем възвръщаемостта на други инвеститори. На тази склонност обаче трябва да се противопостави, за да се избегне изкушението да се търсят краткосрочни печалби.
Колежът може да бъде особено предизвикателна среда в това отношение. По време на ориентационния ден на моя колеж за нови студенти президентът на студентския съюз произнесе реч, в която призова студентите да се приближат към колежанските си години със здравословна доза FOMO, страхувайки се да не изчезнат. Още тогава ми хрумна, че това е ужасен съвет за инвеститорите!
Един от най-добрите начини да попречите да взимате лоши инвестиционни решения е като се обучите за същността на инвестиционната психология. Две от любимите ми книги по този въпрос са „ Животните духове“ , написани от икономистите, спечелили Нобелова награда Джордж А. Акерлоф и Робърт Дж. Шилер, и „ Вашите пари и мозъкът“ на Джейсън Цвайг. Изучаването на тези книги ще ви помогне да утвърдите вашето разбиране за дълбоката роля, която психологията играе както във вашия собствен процес на вземане на решения, така и на финансовите пазари като цяло. Разбирането на психологическата страна на инвестирането ще ви помогне да избегнете нерационални инвестиционни решения.
(За да научите повече, вижте 8 Психологически капани, които инвеститорите трябва да избягват )
3. Приемете реалистична инвестиционна стратегия предвид вашия график
Провеждането на задълбочен инвестиционен анализ отнема значителен фокус и време. Като студент е малко вероятно да имате време да извършите този вид задълбочени изследвания. Тогава има смисъл да приемете инвестиционна стратегия, която реалистично можете да реализирате в ограниченото си свободно време.
(За да научите повече, прочетете фундаментален анализ )
Може би най-простата стратегия се състои в редовно инвестиране в портфейл от диверсифицирани инвестиционни фондове, като например индексни фондове, борсово търгувани фондове или взаимни фондове. Този подход може да бъде изгоден за инвеститорите, които са по-малко заинтересовани от извършване на задълбочен анализ на отделните инвестиции и които биха предпочели да делегират по-трудоемките аспекти на инвестирането на трета страна. От друга страна, инвеститорите, които желаят активно средствата им да се управляват, ще трябва да плащат за услугата под формата на по-високи такси за управление.
(За да научите повече, прочетете Обърнете внимание на съотношението на разходите на вашия фонд )
Студентите на редовно обучение, които искат да управляват собствените си портфейли, ще се нуждаят от ефективна за времето стратегия за инвестиции. Реших да изградя портфолиото си предимно въз основа на фирми, чиято цена е под тяхната ликвидационна стойност. Избрах тази стратегия, защото тя е по-податлива на количествен анализ и мониторинг. Например, създадох стандартен контролен списък за инвестиции, за да проверя кандидатите за инвестиции. Контролният списък определи точните цени, на които ще купувам и продавам акциите на бизнеса. След това задавам автоматични сигнали, използвайки услуги като IFTTT и Zignals, за да ме уведомяват, когато акциите достигнат определените прагови цени. Чрез тази стратегия успях да придобия инвестиционен опит в реалния свят, без да компрометирам обучението си.
(За да научите повече, прочетете нетната текуща стойност на активите на акция )
За студентите, които искат опита от практическото инвестиране, но нямат средства, трети вариант е да инвестират, като използват онлайн симулатори, като Investopedia's Stock Simulator. Симулаторите са чудесен начин за инвеститорите да изпробват нови идеи без риск от излагане на реален капитал.
4. Инвестирайте в знанията си
В зависимост от избора на специалност, може да откриете, че обучението ви в колежа допринася директно за вашето инвестиционно образование. Други може да се нуждаят от творчески начини да намерят припокриване между образованието си като инвеститори и учебната програма на колежа си. Моят избран основен - отличава историята, фокусирайки се върху историята на науката - няма пряка връзка с инвестирането. Независимо от това установих, че много от уменията, които развих в своите основни, имат ясни приложения в инвестиционните изследвания и анализи - умения като първични изследвания, писане и критично мислене.
Независимо от избраната от вас област на обучение, ако подходите към инвестиционното си образование по активен начин, много професионалисти в бранша ще са готови да отговорят на вашите въпроси и да ви подкрепят в развитието ви като инвеститор. Силно насърчавам всички студентски инвеститори да присъстват на събития в мрежа и да се свържат с професионалистите в бранша.
Друг начин за изграждане на вашите инвестиционни знания е да се научите от най-големите световни инвеститори. Избрах да базирам знанията си на методологията за инвестиране на стойност, разработена от наставника на Уорън Бъфет, Бенджамин Греъм. Препоръчвам интелигентния инвеститор на Бенджамин Греъм. Друга класика е Анализът на сигурността , който Греъм е написал съвместно с Дейвид Дод през 1934 г. За да добиете представа как се развиват инвестициите в стойност от времето на Греъм, силно препоръчвам да изучавате писмата, написани от Уорън Бъфет до акционерите на неговата холдингова компания, Беркшир Хатауей (BRK-A, BRK-B). Писмата обясняват как Бъфет прилага и разширява принципите на Греъм за инвестиране на стойност. Тези писма са особено полезни, защото Бъфет признава и разсъждава върху грешките си. Взети заедно, писмата на Бъфет до акционерите и класическите текстове на Греъм и Дод осигуряват добре загладено въведение в теоретичните основи и практическите приложения за инвестиране на стойност.
(За да научите повече, прочетете интелигентния инвеститор: Бенджамин Греъм )
5. Поддържайте добра компания
Едно от най-големите предимства да си студент е възможността да се свържеш с разнообразен кръг хора в кампуса. Според моя опит мрежа от връстници, с които да се обсъжда инвестирането, беше от съществено значение за разработването на по-нюансиран процес на вземане на решения за инвестиции. Ключът е да се намерят лица, които са заинтересовани да обсъждат инвестиции и желаят да участват в конструктивен дебат.
Разбира се, това е по-лесно да се каже, отколкото да се направи. За да изградя тази мрежа, аз трябваше да бъда отворен за страстта си към инвестиране. Отне ми до третата година на колежа, за да преодолея задръжките си и да започна инвестиционен уебсайт, където споделям мислите си за инвестиране. С удивление открих, че много хора, които никога не съм предполагал, че ще се интересуват от инвестиции, се обръщат към мен с въпроси и отзиви за работата ми. За първи път започнах да изграждам мрежа от връстници, чрез които да обсъждаме инвестиционни идеи.
Дългосрочната стойност на такива общности не може да се надценява. В същото време е важно да се има предвид, че хората са склонни да подчертават собствените си инвестиционни успехи, докато крият или омаловажават грешките си. Затова е разумно да се подходи към инвестиционните дискусии със здравословна степен на скептицизъм.
Долния ред
Да се научим да инвестираме по време на колежа е предизвикателство. Студентите, които подхождат към това предизвикателство с ясен смисъл на целта, реалистична инвестиционна стратегия и ангажимент да се учат от най-добрите, могат да използват колежните си години, за да поставят силна основа за своето бъдеще за инвестиции. Кой знае? Един ден студентите може да изучават вашата инвестиционна философия.
