Dow компонентът Microsoft Corporation (MSFT) изпревари своите връстници през 2018 г., като отчете здравословна 19% възвръщаемост в сравнение с 1% загуба в технологичния индекс Nasdaq 100. Ценовите действия обаче се влошиха от октомври, като за първи път от юли 2016 г. изпуснаха гиганта на софтуера и услугите през 200-дневната експоненциална подвижна средна стойност (EMA), а също така прекъснаха тенденцията от две години и половина, повишавайки коефициентите че борсовият пазар на акции най-сетне приключва.
Забележителната акция на Microsoft поддържа толкова добре дадено червено мастило в запасите на FAANG и други широко разпространени технически проблеми. Тази устойчивост се крие в репутацията и производителността на Microsoft в старите училища, като отчитат тримесечие след тримесечие на постоянния растеж, след като избухна над много десетилетия съпротива през септември 2016 г. За съжаление, акциите не отчетоха значителни отстъпки или разтърсвания по време на възходящия тренд, поставяйки основата на дълбока корекция, която може да хване капана на самодоволните акционери.
MSFT дългосрочна диаграма (1995 - 2018)
TradingView.com
Акцията се раздели осем пъти по време на историческото 12-годишно изкачване, което завърши близо 60 долара в началото на хилядолетието. Той се разпродаде, когато технологичният балон се спука, като се отказа от над 60% от стойността си, преди да излезе в горните тийнейджъри през декември 2000 г. Отбивката от 2001 г. се провали след атаките на 11 септември, което доведе до мулти вълнов спад, който намери подкрепа просто 52 цента над предишния минимум през юли 2002 г.
Дълбокият нисък отстъпи дълъг период на слабо представяне, който създаде тесен диапазон на търговия през 20-те долара, последван от бързо избухване в 30-те долара в горната част на пазара за бикове в средата на десетилетието през 2007 г. Той се продаде със световните пазари по време на икономическия срив през 2008 г., като прекъсна нивото през 2000 г. с повече от четири точки, преди да се откаже през март 2009 г., докато отскачането през новото десетилетие се обърна към ниските 30 долара.
Необходими бяха още три години, за да завърши обиколка в максимума през 2010 г., преди пробив, който спря в близост до 2000 съпротива през 2014 г. Акцията най-накрая изчисти това ниво през втората половина на 2016 г., като влезе в мощен аванс, който доведе до най-плодотворните печалби досега този век. Той се възстанови бързо от началото на разпродажбата през 2018 г., като публикува поредица от нови максимуми в най-високия рейтинг за октомври - 116, 18 долара.
Месечният осцилатор на стохастиката премина през първия цикъл на продажба от 2016 г. през ноември 2018 г., предсказвайки относителна слабост през второто тримесечие на 2019 г. Индикаторът току-що се е понижил през средната точка на панела, което предполага, че отпаденията за първото тримесечие ще се продават агресивно. Решетка от Фибоначи, опъната през тригодишния възходящ тренд, поставя текущото действие над корекцията на ралито.382 при $ 86.97, като бележи първоначална цел за възникващия низходящ тренд.
Краткосрочна диаграма на MSFT (2017 - 2018)
TradingView.com
Спадът през октомври 2018 г. прекъсна краткосрочната тенденция (зелена), която се връща към октомври 2017 г., което доведе до шестседмичен тест в долната част на новата съпротива, последван от подновен спад, който наруши 200-дневната ЕМА и дългосрочната тенденция (червено) на мястото си от ноември 2016 г. Акцията вече е отскочила до долната страна на това ниво на съпротива, прогнозирайки, че късите продавачи ще презареждат позиции между $ 102 и $ 104.
Индикаторът за акумулиране и разпределение на балансовия обем (OBV) падна до деветмесечен минимум през декември, сигнализирайки за активно, но не за екстремно разпределение. Това е меч с две остриета, показващ лоялността на акционерите, въпреки спада с 23 пункта, като същевременно разкрива голямо предлагане на потенциални продавачи, които биха могли да капитулират, ако акцията претърпи нивото от декември на 93, 96 долара, което вероятно ще се случи през следващите седмици.
50-месечният ЕМА, който се повишава от 75 долара, може да отбележи атрактивна цел за намаляване през първото тримесечие, като перфектно се приведе в съответствие с 50% корекция на възходящия тренд за 2015 г. до 2018 г. Акциите не са пробили това ниво на подкрепа с повече от няколко пункта от 2009 г., което предлага перфектна възможност да се прецени здравето на дългосрочната тенденция на повишаване на запаса. Тя трябва да задържи това ниво на всяка цена или да рискува по-нататъшен спад, който достига горните 50 долара.
Долния ред
Акциите на Microsoft прекъснаха многогодишната поддръжка, сигнализирайки за спад, който може да набере пара през 2019 г.
