Индикаторът на коефициента на нестабилност е проектиран като мярка за ценовия диапазон. Използва се от търговци и анализатори за маркиране на съществуващите ценови диапазони и за наблюдение на сигнали за търговия, генерирани от пробиви от ценовия диапазон. Индикаторът се изчислява въз основа на настоящ истински ценови диапазон и съществуващ преди това истински ценови диапазон. На диаграма, коефициентът на нестабилност обикновено е изобразен като линия и се появява във втори прозорец под основния прозорец на диаграмата.
Коефициентът на нестабилност се изчислява, както следва:
Текущ истински диапазон = Максимум - минимум навсякъде: Максимум = Средна стойност на текущия ден най-висока и PTR = ВИСОКО - НИСКО: PTR = Предишен истински диапазон за x брой дни HIGH = Средна от високите цени на всеки ден
По подразбиране, най-често използваните стойности за X при изчисляване на предишния истински диапазон са 10 или 14.
Коефициентът на нестабилност идентифицира за търговските периоди време, когато цената е надвишила най-новия си ценови диапазон до степен, достатъчно значима, за да представлява пробив. Прецизните показания, които показват пробив, обикновено се адаптират от търговците към конкретния запас или пазара, на който търгуват, но често използваното отчитане е 0, 5. Това ниво представлява точката, в която настоящият истински диапазон е равен на два пъти предишния истински диапазон. За да потвърдят сигналите за пробив, дадени от показателя за коефициент на нестабилност, търговците често използват други технически индикатори като обем, тъй като обемът на търговията обикновено рязко се увеличава по време на пробивите на пазара.