Какво е правилото от 2%?
Правилото от 2% е инвестиционна стратегия, при която инвеститор рискува не повече от 2% от наличния си капитал при всяка една сделка. За да приложи правилото от 2%, инвеститорът първо трябва да изчисли какви са 2% от наличния им търговски капитал: това се нарича капитал в риск (CaR). Таксите за посредничество при покупка и продажба на акции трябва да се включват в изчислението, за да се определи максимално допустимия размер на капитала, който да рискувате. След това максималният допустим риск се разделя на сумата на стоп-загубата, за да се определи броят на акциите, които могат да бъдат закупени.
Ключови заведения
- Правилото от 2% е инвестиционна стратегия, при която инвеститор рискува не повече от 2% от наличния си капитал за всяка една търговия. които могат да възникнат при търговия. Поръчките за загуба на стоп могат да бъдат приложени за поддържане на прага на риск от 2% при промяна на пазарните условия.
Как работи 2% правило
Правилото от 2% е ограничение, което инвеститорите налагат за своите търговски дейности, за да останат в рамките на определени параметри за управление на риска. Например, инвеститор, който използва правилото от 2% и има търговска сметка на стойност 100 000 долара, рискува не повече от 2 000 долара - или 2% от стойността на сметката - за определена инвестиция. Като знае какъв процент от инвестиционния капитал може да бъде рискуван, инвеститорът може да работи назад, за да определи общия брой акции, които да закупи. Инвеститорът може също така да използва поръчки за стоп-загуба, за да ограничи риска от намаляване.
В случай че пазарните условия се променят, инвеститорът може да изпълни стоп поръчка, за да ограничи излагането им на загуба, която представлява само 2% от общия им капитал за търговия. Дори ако търговец претърпи десет последователни загуби, използвайки тази инвестиционна стратегия, той ще тегли сметката си само с 20%. Правилото от 2% може да се използва в комбинация с други стратегии за управление на риска, за да се запази капитала на търговеца. Например, инвеститорът може да спре търговията за месеца, ако е спазен максималният допустим размер на капитала, който са готови да рискуват.
Използване на 2% правило с поръчка за стоп загуба
Да предположим, че търговец има търговска сметка на стойност 50 000 долара и иска да търгува с Apple, Inc. (AAPL). Използвайки правилото от 2%, търговецът може да рискува $ 1000 от капитала ($ 50 000 х 0, 02%). Ако AAPL се търгува на $ 170 и търговецът иска да използва стоп загуба от $ 15, той може да купи 67 акции ($ 1, 000 / $ 15). Ако има такса за комисионна в размер на $ 25, търговецът може да купи 65 акции ($ 975 / $ 15).
На практика търговците трябва също така да вземат предвид разходите за подхлъзване и риска от пропуски. Това може да доведе до събития, които правят потенциала за загуба значително по-голям от 2%. Например, ако търговецът задържа позицията AAPL за една нощ и тя се отвори при $ 140 на следващия ден след обявяване на печалба, това би довело до загуба от 4% ($ 1000 / $ 30).
