Покупките - когато една компания изкупи собствените си акции - доминират над корпоративния пейзаж през 2018 г. DataTrek изчислява, че през последните 12 месеца S&P 500 компании са похарчили 646 милиарда долара за закупуване на собствени акции, което е 29% увеличение спрямо предходната година. Неотдавнашно представяне на Комисията за ценни книжа и борси (SEC), разкрито от компанията на Уорън Бъфет Berkshire Hathaway Inc. (BRK.B), показва, че тя закупи близо 1 милиард долара от собствените си акции през август.
Инвеститорите разглеждат програмите за обратно изкупуване, тъй като подобряват стойността на акционерите, като намаляват броя на търгуваните акции и демонстрират, че една компания има излишни пари на ръка. Компаниите, от друга страна, могат да изкупуват обратно своите акции, ако смятат, че са подценени или да увеличат печалбата на акция (EPS), като и двете помагат за повишаване на цената на акциите и привличат по-голям интерес за инвеститорите. Плановете за обратно изкупуване на акции могат също да се провеждат за придобиване на по-голяма собственост или да се използват като дивидентна алтернатива за връщане на излишните пари на акционерите.
Много анализатори смятат, че изкупуването на компаниите е подкрепило силните резултати на пазара през 2018 г. „Корпоративните изкупувания остават най-големият източник на търсене на акции“, пише Дейвид Костин, главен стратег за акции на САЩ в The Goldman Sachs Group, Inc. (GS), на CNBC. Търговците, които следят акции, които наскоро обявиха значителни програми за обратно изкупуване на акции, трябва да следят тези три S&P 500 компании за търговски възможности.
MetLife, Inc. (MET)
Основана през 1863 г., MetLife, с пазарна капитализация от 44, 57 милиарда долара и изплащане на 3, 77% доход от дивидент, предоставя разнообразни продукти за застрахователни и финансови услуги. Компанията е най-големият животозастраховател по активи. Към 8 ноември 2018 г., акциите на MetLife имат годишна (YTD) възвръщаемост от -8.48%, но са се върнали 10.56% през последната седмица, след като компанията обяви обратно изкупуване на открит пазар за 2 милиарда долара, което представлява 4.6% от своята акции по емисия.
Акциите на MetLife се търгуваха в рамките на шест точки за търговия от края на януари до септември, преди да се извърши драматична разпродажба през октомври. Оттогава акциите рязко нараснаха, за да намалят по-голямата част от загубите през октомври, след като компанията обяви изкупуването си на 1 ноември. Търговците трябва да потърсят вход за изтегляне до $ 42, 5, където цената вероятно ще намери подкрепа от ниската тенденция на предишния диапазон на търговия и 20-дневната проста подвижна средна стойност (SMA). Помислете да поставите поръчка за стоп-загуба точно под ниското ниво на октомври и да резервирате печалби на ниво $ 49 - зона на съпротива от разликата в печалбата на 30 януари.
Съединените американски щати корпорация (X)
Със седалище в Питсбърг, Пенсилвания, Съединените щати стомана произвежда и предлага стоманени продукти с плоско валцована и тръбна стомана в Съединените щати и Словакия с капацитет за производство на стомана 22 милиона тона. На 1 ноември компанията обяви програма за обратно изкупуване в размер на 300 милиона долара, която представлява 6, 7% от плаващата си стойност, търгувайки на стойност 29, 35 долара, с пазарна максимална стойност от 5, 2 милиарда долара и предлагаща дивидентна доходност от 0, 69%, акциите се върнаха -16, 99% на годишна база, През последната седмица обаче тя върна впечатляващите 14, 77%.
Цената на акциите на САЩ Steel търгуваше в рамките на добре определен низходящ канал между март и края на октомври. След това тя отскочи от долната линия на канала в началото на ноември, което съвпадна с новините за обратно изкупуване. Тези, които искат да търгуват акциите, трябва да търсят входна точка близо до нивото от 27, 5 долара - зона в диаграмата, поддържана от 20-дневната SMA. Поръчката за печалба може да бъде на ниво от 33 долара, където цената на акциите може да намери съпротива от горната линия на линията на модела на канала, която свързва максимума и март юли. Помислете как да поставите стоп под свещника с нисък доджи 30 октомври, за да защитите търговския капитал.
Akamai Technologies, Inc. (AKAM)
Akamai Technologies, със седалище в Кеймбридж, Масачузетс, предлага набор от облачни решения, които позволяват на клиентите да доставят ефективно и сигурно съдържание чрез стратегическото местоположение на сървърите. Той има над 200 000 сървъра, разпределени в 130 страни. Компанията с пазарна капачка от 11, 73 млрд. Долара обяви на 29 октомври, че планира да изкупи обратно 10, 5% от акциите си, равняващи се на 1, 1 милиарда долара.
През последните четири месеца акциите на Akamai се търгуваха по подреден низходящ канал. Цената на акциите нарасна в горната линия на модела на канала на 30 октомври, след като надхвърли печалбите и очакванията за приходите за третото тримесечие. Търговците, които търсят дълга възможност, трябва да изчакат пренасочване към нивото от $ 66, където цената на Akamai трябва да намери подкрепа от 20-дневното действие на SMA и хоризонталната линия. Спирките могат да седнат под нивото на октомврийската люлка, докато юнското люлеене на ниво от $ 82 е подходяща зона за печалба.
