„ Пазарите са постоянно в състояние на несигурност и поток, а парите се правят чрез намаление на очевидното и залагане на неочакваното. ”- Джордж Сорос.
За Джордж Сорос думите, изброени по-горе, не са хипербола. Пробиването и събирането на критична инвестиционна информация и инвестирането, когато другите се гмуркат, е визитната картичка на Джордж Сорос, един от най-известните финансисти от изминалия половин век. Това каза, не съдете Сорос само по неговата инвестиционна проницателност. Той също е доказан като основен мощен брокер на световната политическа сцена, както и доброжелателен филантроп.
За да разберем „пътя на Сорос“ за инвестиране, помага първо да се познае човекът на Сорос, политическата сила на Сорос и Сорос - шампионът на световната нисша класа.
Кой е Джордж Сорос?
Няма шаблон за инвестиционна легенда като Сорос, но можете да започнете с произхода на финансиста като дете в Будапеща, Унгария, където е роден на 12 август 1930 г. Като предраждащ Сорос беше свидетел на жестокостите на нацистите режим и оцеля, за да избяга от Източна Европа през 1947 г., проправяйки се към Англия, за да учи в Лондонското училище по икономика. Това беше в Лондон, след като прочете тома на Карл Попър, „Отвореното общество и неговите врагове“, където Сорос за първи път комбинира концепциите за наука и политика. Сорос никога не се е отказвал от това понятие и се е позовавал на него отново и отново, докато се застъпва за правата на лицата над колектива.
Сорос прилага науката и свободните пазари към своите инвестиционни принципи, започвайки с първата си следдипломна работа във FM Mayer, нюйоркска фирма за управление на пари. В рамките на 20 години Сорос откри първото си предприятие на Уолстрийт, Фонд Сорос, който по-късно беше преименуван на Квантов фонд, където той успя да тества принципите си на свободния пазар на капиталовите пазари.
Сорос превърна първоначално финансиране за семена от 12 милиона долара в 20 милиарда долара до първото десетилетие на 21 век. Ако бяхте инвестирали 1000 долара в квантовия фонд на Сорос през 1969 г., щяхте да спечелите 4 милиона долара до 2000 г. - при годишен темп на растеж от 30%.
Инвестиране на пътя на Джордж Сорос
„Пътят на Сорос“
По пътя Сорос основава през 1984 г. фондации на отвореното общество, благотворителна организация, която „изгражда живи и толерантни общества, чиито правителства са отговорни и отворени за участието на всички хора“, според уебсайта на фондацията. С OSF Сорос се стреми да „засили върховенството на закона; зачитане на правата на човека, малцинствата и многообразието от мнения; демократично избрани правителства; и гражданско общество, което помага да се контролира властта на правителството. ”Джордж Сорос е дарил 8, 5 милиарда долара за благотворителност към 31 март 2013 г. чрез своята институция. (Щедростта на Сорос все още не съвпада с двама други мощни филантропи на милиардери - Бил Гейтс и Уорън Бъфет.)
Сорос оформи индивидуалните си концепции за свобода и свободен пазар след десетилетие на изпитване на инвестиционните си принципи на световните финансови пазари. Тази комбинация от свободни пазари, човешки права и научни проучвания намери своя път в инвестиционната стратегия на Сорос - стратегия, издигната по научния метод, който Сорос изучава в Лондонското училище по икономика, слята със страстта му към социалните промени.
Ето пет основни точки за това как Джордж Сорос инвестира парите си:
- Теорията за „рефлексивността“ - Сорос използва рефлексивността като крайъгълен камък на инвестиционната си стратегия. Това е уникален метод, който оценява активите, като разчита на обратната връзка на пазара, за да прецени как останалата част от пазара оценява активите. Soros използва рефлексивност за прогнозиране на пазарните балони и други пазарни възможности. Прилагайки научния метод - Сорос също основава своите пазарни ходове върху научния метод - създавайки стратегия, която проследява какво ще преобразува на финансовите пазари, въз основа на текущите пазарни данни. Неизменно Сорос първо ще изпробва теорията си с по-малка инвестиция, след което ще разшири инвестицията си, ако теорията се окаже положителна. Физически сигнали - Сорос също слуша тялото си, когато взема инвестиционни решения. Главоболие или болки в гърба са се доказали достатъчно, за да се откаже от инвестицията. Смесване на политическата проницателност с инвестиционната проницателност - На 16 септември 1992 г. Сорос се слави сериозно срещу решението на правителството на Обединеното кралство да повиши лихвите. Това би довело до задействащ ефект, обезценяване на британската лира и изпращане на акции по-високи след тази девалвация. Този ход спечели 1 милиард долара на Сорос, заедно с известния фабрикант като „Човекът, който счупи банката на Англия.“ Ефективно Сорос излезе на кратко място в Британската лира (на стойност 10 милиарда долара) и спечели 1 милиард долара, докато британската валута се плъзна на фона. политически и икономически сътресения, свързани с политика на по-високи лихви. Консолидирайте. , , и разсъждавайте - Сорос използва шепа съветници за вземане на големи инвестиционни решения. След като се консултира с екипа си от анализатори, като се увери, че ще прегледа поне едно противоположно мнение на стратегията си, Сорос казва, че му е нужно време „да прочете и размисли“, преди да дръпне спусъка.
Могат ли инвеститорите да научат „пътя на Сорос“?
Могат ли обикновените хора да инвестират като Джордж Сорос? Това отнема мокси и изисква увереност, два качества, които Сорос има в изобилие. Веднъж решил, Сорос често отива на "позиция", като поддържа мнението, че никоя инвестиционна позиция не е твърде голяма - стига да е правилната позиция.
Може би най-голямото поведение от метода на Сорос е, че не можеш да бъдеш твърде смел, след като умът ти е изграден на пазара. Една от любимите максими на Сорос е „да бъдеш в играта, трябва да издържиш болката.“ За редовните инвеститори това означава да изберете правилния брокер / съветник - и да се придържате към този брокер / съветник - да предприемете подход „проба и грешка“. до решенията за портфолиото на човек и да се избягва емоцията от инвестиционните избори.
Задължително е също така да се разбере, че дори и за най-големите инвеститори, не всички инвестиции ще се окажат рентабилни. Сорос е имал както своите добри избори, така и лошите си инвестиции:
Най-добра инвестиция:
През 1992 г. Джордж Сорос заложи 10 милиарда долара срещу валутната политика на Bank of England и нейната основна валута - паунда. По същество, залогът на Сорос е, че паундът ще прелита на световните валутни пазари. На 16 септември 1992 г. - ден, известен като "Черна сряда" сред валутните търговци - британският паунд се обменя срещу германската марка и щатския долар, като спечели 1, 2 милиарда долара печалба през следващите няколко седмици - залог, който влезе в историята като деня, в който Джордж Сорос разбива банката на Англия.
Най-лоша инвестиция:
На 14 март 2008 г. Джордж Сорос закупи огромен дял от акциите на Bear Stearns, оценени на $ 54 за акция. Само няколко дни по-късно инвестиционният посредник на Уолстрийт беше продаден на JP Morgan по $ 2 на акция. Сорос беше правилен в оценката си, че Bear Stearns е в търговския блок. Но той беше мъртъв погрешно относно стойността на поглъщането на компанията - скъп урок, който той подробно разказва в книгата си „Новата парадигма за финансовите пазари.“
Долния ред
Не е лесно да подражавате на портфейлните резултати на Джордж Сорос, но можете да научите много от търпението, дисциплината и изследванията, които Сорос демонстрира със своята инвестиционна стратегия. Изследвайте идеи за инвестиции, като вземате предвид както икономическата, така и политическата реалност, придържайки се към убежденията си и се измъквайте, когато червата ви кажат, че са някои от начините, по които Сорос печели. (За свързаното четене вижте „Как Джордж Сорос се разболя“)
