Ако има един тройство за пазарите и живота, това е, че колкото повече неща се променят, толкова повече остават същите. В никакъв търговски план тази тенденция не е по-последователна, отколкото в стремежа към консуматорство. Докато следващият голям политически скандал, удължаващо живота научно откритие или Елон Мъск изнемогва непрекъснато зад ъгъла, едно нещо, на което можем да разчитаме, е волята за харчене, желанието за актуализация до най-новото и най-голямото или просто желанието да заснемете тази неустоима сделка за приспособлението за домашна технология, което наблюдавахме.
За тази цел, преди три години на 16 юли 2016 г., Amazon.com (AMZN) реши да почете този порив с отстъпки за целия сайт, в чест на 24-годишнината на компанията и 13-тата годишнина на Prime, екосистемата за услуги на членове на Amazon. Резултатът е 36-часово харчене, наречено Prime Day, което не само е голямо събитие за харчене на електронна търговия в САЩ, но и огромен двигател на приходи за Amazon.
Знаем, че Prime Day е икономически изгоден за фирмата; първата година компанията отчете увеличение на приходите с 60% в сравнение със същия 36-часов прозорец предходната година. Но какво ще кажете за цената на акциите? Както анализатори, така и студенти на пазара решихме да стартираме числата и да разберем как изглежда възвръщаемостта на влизането и излизането от Prime day, за период от 1, 5 и 10 дни на връщане.
Връщане за един ден:
Това е най-вече за задоволяване на любопитството - трудно е да се направи много заключение само от две, еднодневни проби. Това каза, че можем да видим, че стартирането на Prime Day през 2016 г. не предизвика много реакция от пазарите, като цената на акциите AMZN спадна с -0, 78% преди събитието и се събира само + 0, 09% след. До 2017 г. това се беше променило и свръхреалността беше истинска; в деня след Prime Day видя рали + 0.82%.
Петдневни връщания:
Петдневната възвръщаемост следва подобен модел - пазарът не беше сигурен през 2016 г., но по времето, когато 2017 г. се завъртя, подвижната 5-дневна възвръщаемост, влизаща и излизаща от Prime Day, беше положителна, съответно + 2, 36% и + 2, 38%, Забележително е, че тази година акциите набраха почти 6%, влизайки в събитието - ще бъде любопитно да се види дали Hype надминава себе си и пазарът продава новините или дали ралито ще продължи в следващите 5 дни.
10 дни връщане:
Тук мисля, че най-забележимото е през двуседмичния прозорец (10 търговски дни), клъстерирането е много по-положително. Това може да е резултат от AMZN в по-голямата си част в силен възход през последните няколко години. Независимо от това, интересно е да се отбележи, че и през 2016 г. и през 2017 г. акциите нараснаха над 2, 5% в дните след премиерния ден. Ще продължи ли това положително ценово изпълнение през 2018 г.? Само един начин да разберете!
Заключение:
Картографирането на фирмени събития е ключов начин за измерване на пазарните очаквания както ценово, така и настроено. В случая на Амазонка, в дните около премиерния ден, това се е отразило най-вече бичи . За да научите повече за начина, по който моделирахме тези данни, разгледайте проучването на случаите на проучване на данни на Apple Investopedia в приложението на Excel. Въпреки че направихме няколко ощипвания за измерване на Prime Days, общата концепция е същата и моделът е чудесен инструмент за анализ на въздействието на корпоративните събития.
