Съдържание
- Какво е IAR?
- UnderstandingIARs
- Регистрация на IAR
Какво представлява инвестиционният консултативен представител (IAR)?
Инвестиционен консултантски представител (IAR) се отнася до лицензиран и упълномощен персонал, който работи за инвестиционни консултантски компании. Основната отговорност на IAR е да предоставя свързани с инвестициите съвети като финансов съветник или планиращ.
Ключови заведения
- IAR получават обезщетение чрез начисляване на такси, или на комисионна основа, като фиксирана или почасова такса, или като процент от активите в управлението (AUM). Представителите на инвестиционните съветници (IARs) са лица, наети от или свързани с инвестиционен съветник, който прави всякакви препоръки или по друг начин дава финансови или инвестиционни съвети. IAR трябва да бъдат правилно регистрирани и, като минимум, пълни изпити за удостоверяване, сертифицирани от FINRA.
Разбиране на представителите на инвестиционните консултации
Представителите на инвестиционните консултации, както подсказва името, са представители на инвестиционни консултантски фирми (АРВ). ИРП обикновено имат задачи и роли, които биха ги изпълнили като финансови съветници и / или финансови планиращи. IAR често работят с отделни клиенти, за да им помогнат да постигнат финансовите си цели и да изградят инвестиционни портфейли.
По-специфично, IAR обикновено участват в следното:
Правете препоръки: IAR използват уменията и преценката си, за да дават препоръки относно различни ценни книжа. Те могат да използват изследвания, произведени от тяхната фирма, за да вземат инвестиционно решение. Например IAR може да направи препоръка за покупка на клиент след анализ на бележка за изследване.
Управлява клиентски акаунти: Това включва всички аспекти на управление на акаунти от управление на дискреционни сметки до последващи действия по проблеми с администрацията. Например, IAR може да поиска допълнителни средства от инвеститор, за да уреди непогасена сделка.
Консултантски услуги: IARs могат да предоставят общи инвестиционни съвети. Например, те могат да представят ежедневен отчет за пазара в местна телевизионна станция или да напишат седмична колона за инвестиции за вестник.
Надзор над други IARs: Инвестиционен консултантски представител може да управлява други IARs. Например, те могат да гарантират, че новият персонал отговаря на всички регулаторни изисквания. IAR могат също да помогнат за обучението на младши членове на екипа и да наблюдават инвестиционните съвети, които дават на инвеститорите.
Служител на инвестиционен посредник, който не се занимава пряко с финансови съвети или инвестиционни препоръки към клиенти, не би трябвало да се регистрира като IAR. Поддържащ персонал, администратори, секретари и т.н.
Регистрация на инвестиционен консултантски представител
Първата стъпка в процеса на регистрация е да създадете акаунт в Регистрационния депозитар на инвестиционния съветник (IARD), който се управлява от FINRA от името на SEC и заявява. Има няколко държави, които не изискват това, така че съветниците, които извършват бизнес само в тези държави, не трябва да използват тази система. След като акаунтът е отворен, FINRA ще предостави на съветника или фирмата номер на CRD и идентификационен номер на акаунта. Тогава RIA може да подаде формуляр ADV и U4 формуляри или с SEC, или с състояния.
Според регламентите, IARs могат да предлагат съвети само по теми, по които са преминали съответните изпити. IAR също трябва да се регистрира във фирма за регистриран инвестиционен съветник (RIA). В допълнение към положителните изпити, инвестиционният консултативен представител трябва да бъде регистриран в съответните държавни органи. За да разширят познанията си за финансови продукти и принципи, много IAR притежават или сертифицирания финансов планировчик (CFP), или Chartered Financial Analyst (CFA).
IAR регистрират в държавата, в която предоставят инвестиционни съвети; те не изискват регистрация на Комисията за ценни книжа и борси (SEC). В по-голямата част от щатите ИАР са длъжни да подадат формуляр U4, който е Единното приложение за регистрация в индустрията на ценни книжа. След това формулярът се подава в системата на Централния депозитарен регистър (CRD).
В повечето състояния на IAR обикновено се изисква да издържат изпити от серия 63 и / или 65. Управляващият изпит на Финансовата индустрия (FINRA) се състои от 130 въпроси, в които кандидатите разполагат с 180 минути за полагане на изпита. Като алтернатива, за да издържат изпитите от серия 65, IAR-ите могат да издържат изпитите на Series 66 и Series 7. Някои щати разрешават идентификационните данни за заместване. Например, дадено лице може да не се наложи да издържи изпита Series 65, ако притежава CFP обозначение. IARs нямат изисквания за непрекъснато образование след като са регистрирани. За фирмите от RIA е важно да осигурят правилното си регистриране на IAR, за да избегнат значителни санкции.
