Какво представлява изпитът на Series 53?
Изпитът Series 53 е тест за лицензиране, който позволява на дадено лице да контролира дейностите по общински ценни книжа на фирма за ценни книжа или банков дилър. Изпитът от серия 53 се управлява от регулаторния орган на финансовата индустрия (FINRA) и е един от многото изпити на общински съвет за управление на ценни книжа (MSRB). Изпитът от серия 53 е известен също като общински изпит за квалификация на ценни книжа (MP).
Ключови заведения
- Изпитът Series 53 е изпит за лицензиране, който предоставя на тези, които преминат възможността да контролират продажбите и търговията с общински облигации. Изпитът от Series 53 може да се опита само ако кандидатът вече е издържал изпита на Series 52 (което им позволява да бъдат представител на общински ценни книжа). Изпитът от серия 53 се състои от 100 въпроса с множество възможности за избор, обхващащи шест основни тематични области.
Разбиране на изпита от серия 53
Изпитът от серия 53 дава право на финансов специалист да стане лицензиран общински директор на ценните книжа. Директорите на общински ценни книжа могат да заместват, търгуват и купуват или продават общински ценни книжа. Изпитът също така позволява на притежателя да предоставя финансови консултантски или консултантски услуги на емитенти на общински ценни книжа, както и позволява комуникация с клиенти за гореспоменатите дейности. Освен това изпитът позволява на притежателя да извършва водене на записи, както и обработката, клиринга и съхраняването на общински ценни книжа и обучението на директори и представители.
Серия 53 Въпросни въпроси
Изпитът от Series 53 се състои от 100 въпроса с множество възможности за избор, завършени за три часа и тридесет минути. Необходим е резултат от 70% или по-добър. Не е позволено да се използват външни референтни материали. Темите на въпросите обхващат не само основите на това как се създават и търгуват общински ценни книжа, но и практиките на сетълмент, воденето на записи и надзора върху продажбите.
Въпросите на изпита обхващат шест теми, които могат да бъдат разбити на подтеми (вижте примерни въпроси, изброени по-долу). Пълен списък можете да намерите в Общинския изпит за главна квалификация на MSRB (Серия 53) Съдържание:
- Федерални разпоредби (четири въпроса): Разбиране на регулаторния процес и агенциите за създаване на правила, както и практиките, които управляват общинския бизнес с ценни книжа. Също така знания, свързани със Закона за борса с ценни книжа от 1934 г., разпоредбите за борба с измамите, правилата на SEC, Закона за финансовата реформа на Дод-Франк Уолстрийт и Защита на потребителите, Корпорацията за защита на инвеститорите в ценни книжа (SIPC) и нейната цел. Общ надзор (23 въпроса): Отговорности и правила за управление на общински ценни книжа, индустриални условия, регистрация, квалификация и изисквания за продължаващо образование, внедряване и мониторинг на системите и процедурите за съответствие и разкрития. Продава надзор (25 въпроса): Надзорни задачи, както и правила, водене на записи и одобрения необходими за отваряне и поддържане на клиентски акаунти. Практически познания за подходящи инвестиции, както и какво е неправилна или забранена търговска дейност. Правила и процедури за обработка на жалби на клиенти. Оригинация и синдикация (23 въпроса): Разбиране на задълженията на дилъра, когато служи като съветник на емитент, определяне на консултантските отношения, документирането му, както и разбиране на изискваните оповестявания и отговорности, свързани с официалните изявления, както като финансов съветник, така и като застраховател. Също така видовете поръчки и тяхното оповестяване, правилата за администриране, свързани с ролята на водещия мениджър на синдикат. Трейдинг (10 въпроса): Демонстриране на разбиране за общинските правила за котиране на сигурност, отговорности за водене на транзакции на главни и агенции, процедури и срокове за отчитане на транзакции, разбиране на отговорностите, свързани с номера на CUSIP при търговията на вторичния пазар, и разбиране на забраната за отчитане на фиктивни търговски отчети. Операции (15 въпроса): Разбиране на необходимото за потвърждаване на транзакции, процес на сетълмент на търговията и механиката на доставка на ценни книжа и изискванията за справяне с проблемите на търговията или сетълмента. Също така, знаейки какви записи трябва да се поддържат, както и срокове за поддържането им.
Серия 53 Примерни въпроси
Тези примерни въпроси, предоставени от MSRB, са подобни на формата и съдържанието, намерени в теста на Series 53, но не са действителни тестови въпроси. Отговорите са дадени по-долу.
1. Какво действие на асоциирано лице на дилър би довело до забрана на търговеца да извършва общински бизнес ценни книжа с този емитент?
- Изпълнителният директор, който не е в рамките на МФП, прави принос за длъжностно лице на емитента. MFP допринася 100 долара за кампанията на длъжностно лице на издател в държава, в която той не пребивава. MFP допринася за $ 250 за кампанията на длъжностното лице на емитента в града където живее. Асоциирано лице, чиито дейности на общински ценни книжа са ограничени до продажби на клиенти, допринася 300 долара за длъжностно лице на емитента.
2. Възстановяването на общински ценни книжа е разрешено за един работен ден след доставката поради коя от следните причини?
- Ако има несъгласие по отношение на покупната цена, ако се установи, че купон е осакатен, ако номерът на CUSIP не е отпечатан върху сертификатите, ако ценните книжа преминат по подразбиране
3. Кои два от следните извлечения правилно описват задълженията на мениджъра по отношение на разкриването на разходи за синдикат към членовете на сметката?
- I. Разделен отчет за очакваните разходи трябва да бъде предоставен преди формирането на сметката.II. Размерът на таксата за управление трябва да бъде разкрит на членовете на сметката преди подаването на оферта.III. Окончателното извлечение от сметката трябва да бъде представено не по-късно от 60 дни от датата на доставка на всички ценни книжа от синдиката.IV. Всеки разход, независимо от сумата, трябва да бъде посочен в окончателното извлечение от сметката.
- I и IIII и IVII и IIIII и IV
4. Висшите ръководители на общински синдикати на ценни книжа трябва да поддържат за всяка синдикална сметка книги и записи, които показват цялата следната информация ПРИЛОЖЕНИЕ:
- Общите условия, уреждащи работата на синдикалната сметкаСъпоставяне на печалбите и разходите на синдикатаВсички разпределения на тези ценни книжа на членове на синдиката и цената, по която се продаватИмената и адресите на всеки клиент, закупуващ ценни книжа от член на синдиката
