Като пример за това как икономическата сила се прехвърля от САЩ към други страни, през 2019 г. Fortune Global 500 компаниите, базирани в САЩ, представляват само 4 от първите 10 по печалба и само 2 от топ 10 по приходи. Печелившите лидери включват Apple Inc. (AAPL) на 2-ро място, JPMorgan Chase & Co. (JPM) на 6-то място, Alphabet Inc. (GOOGL) на 7-мо място, и Bank of America Corp. (BAC) на 9-то място. Apple има почти два пъти годишните печалби на JPMorgan Chase (59, 5 милиарда долара срещу 32, 4 милиарда долара), но само около половината от тази на Саудитска Арамко (111, 0 милиарда долара).
Според Fortune 10-те най-печеливши компании в света и техните печалби за миналата година са както следва:
- Саудитска Арамко - 110, 9 милиарда щатски долара - 59, 5 милиарда доларапромишлена и търговска банка на Китай - 45 милиарда долараSamsung Electronics - 39, 8 милиарда китайска строителна банка - $ 38, 4 милиардаJMorgan Chase & Co. - 32, 4 милиарда долара Алфабет - 30, 7 милиарда долараАграрна банка на Китай - 30, 6 милиарда долара на Bank of America Corp. - 28, 1 милиарда долара в Китай на 28, 1 милиарда щатски долара - 27, 2 милиарда долара
Ключови заведения
- Саудит Арамко е най-печелившата компания в света. Повечето от световните лидери в печалбите се базират извън китайските банки, собственост на САЩ, са сред лидерите в печалбата.
Значение за инвеститорите
Саудитски Арамко е държавен производител на петрол в Саудитска Арабия и основният източник на приходи за правителството на страната чрез данъци, възнаграждения и дивиденти. Повече от 3 години владетелят на Саудитска Арабия престолонаследникът Мохамед бин Салман, наричан обикновено MBS, промотира идеята за продажба на 5% дялов дял чрез IPO.
Тази сделка се отлага многократно и най-новата времева рамка, предложена от саудитското правителство, е 2020-2021, според OilPrice.com. Съобщава се, че ключов преломен момент е нерешителността на правителството на Саудитска Арабия да оповестява различни факти за запасите от нефт на компанията, наред с други въпроси, които имат стратегическо значение.
Показателно за икономическия растеж на Азия, първите 10 по печалба включват 4 държавни китайски банки, плюс южнокорейският конгломерат Samsung Electronics. На трето място по печалба, зад Саудитска Арамко и Епъл, е Индустриалната и търговската банка на Китай. Годишните му печалби са 45, 0 милиарда долара и това води 10-те най-печеливши от активи (4, 0 трилиона долара) и служители (449 000). За разлика от тях, най-голямата американска банка, JPMorgan Chase, има печалби от 32, 5 милиарда долара, активи от 2, 6 трилиона долара и работят 256 000.
Оттокът на китайския банков сектор е илюстриран от комбинираните данни за I&C Bank плюс трите други в световната топ 10 по печалби, Китайската строителна банка, Земеделската банка на Китай и Банката на Китай. Като група те генерират годишна печалба от 141, 4 милиарда долара, имат активи 13, 8 трилиона долара и работят над 1, 6 милиона души.
За сравнение, целият банков сектор в САЩ разполага с активи в размер на 18, 2 трилиона долара и наема 2, 1 милиона души за данни за първото тримесечие на 2019 г. от FDIC, както съобщава Американската асоциация на банкерите. Общата годишна печалба за американските банки беше рекордните 237 милиарда долара през 2018 г. по данни на FDIC, отчетени от Bloomberg.
Walmart Inc. (WMT) е световен лидер в приходите, докато Exxon Mobil Corp. (XOM) е на 8-мо място. В топ 10 по приходи са китайските петролни компании Sinopec и China National Petroleum, китайската електрическа компания State Grid и Toyota Motor of Japan. Петролните компании Royal Dutch Shell, Saudi Aramco и BP, както и производителят на автомобили Volkswagen от Германия, закръглят лидерите по приходи.
Гледам напред
Планираното IPO за Саудитска Арамко ще продаде дял от 5% на инвестиращата публика за 100 милиарда долара, като се определи стойност от 2 трилиона долара за цялата компания. Това предполага съотношение P / E от 18.0 пъти завишаваща печалба, скъпо в сравнение с 11.2 за Shell и 13.4 за BP, но близо до цифрата 17.4 за Exxon Mobil, за Yahoo Finance.
