Какво представлява индексът на оръжията (TRIN)?
Индексът на оръжията, наречен също краткосрочен индекс за търговия (TRIN), е индикатор за технически анализ, който сравнява броя на напредващите и намаляващи акции (AD съотношение) с напредващия и намаляващия обем (обем на AD). Той се използва за оценка на общите настроения на пазара. Ричард У. Армс, младши го измисля през 1967 г. и измерва връзката между предлагането и предлагането на пазара. Той служи като прогноза за бъдещото движение на цените на пазара, предимно на ден в рамките на деня. Това прави, като генерира нива на прекупване и препродажба, които показват кога индексът (и по-голямата част от акциите в него) ще променят посоката.
Ключови заведения
- Ако обемът AD създаде по-високо съотношение от AD съотношението, TRIN ще бъде под единицата. Ако обемът на AD има по-ниско съотношение от AD съотношението, TRIN ще бъде над един. Отчитането на TRIN под едно обикновено съпровожда силен аванс на цената, тъй като силната обемът в увеличаващите се запаси помага да се засили ралито. Отчитането на TRIN над един обикновено придружава силен спад на цените, тъй като силният обем в деклинаторите спомага за зареждането на селфита. Индексът на оръжията се движи срещу ценовата траектория на индекса. Както беше обсъдено по-горе, силно повишение на цените ще доведе до преминаване на TRIN към по-ниски нива. Падащ индекс ще види TRIN натискане по-високо.
Индексът на формулата за оръжие (TRIN) е:
TRIN = Увеличаване на обема / намаляващ обемAdvancing запаси / намаляващи запаси, където: увеличаване на запасите = брой запаси, които са по-високи спадни запаси = брой запаси, които са по-ниски
Как да изчислим индекса на оръжията (TRIN)
TRIN се предлага в много приложения за диаграми. За да изчислите на ръка, използвайте следните стъпки.
- На зададени интервали, като например на всеки пет минути или всеки ден (или какъвто и да е интервал избран), намерете AD съотношението, като разделите броя на напредващите запаси на броя намаляващи запаси. Разделете общия напредващ обем на общия намаляващ обем, за да получите обем AD. Разделете съотношението AD по обем на AD.Записвайте резултата и графиката на графика. Повторете изчислението в следващия избран времеви интервал. Свържете множество точки от данни, за да образувате графика и да видите как се движи TRIN във времето.
Оръжеен индекс (TRIN)
Какво ви казва индексът на оръжията (TRIN)?
Индексът на оръжията се стреми да предостави по-динамично обяснение на общите движения в съставната стойност на фондовите борси, като NYSE или NASDAQ, чрез анализ на силата и широчината на тези движения.
Стойност на индекса 1, 0 показва, че съотношението на обема на AD е равно на съотношението AD. Казано е, че пазарът е в неутрално състояние, когато индексът се равнява на 1, 0, тъй като увеличаващият се обем е равномерно разпределен върху напредващите емисии, а низходящият обем е равномерно разпределен върху намаляващите емисии.
Много анализатори смятат, че индексът на оръжията предоставя бичия сигнал, когато е по-малък от 1, 0, тъй като в средния запас има по-голям обем от средния запас. Всъщност някои анализатори са установили, че дългосрочното равновесие за индекса е под 1, 0, което потенциално потвърждава, че има бичия пристрастие към фондовия пазар.
От друга страна, отчитането на по-голямо от 1, 0 обикновено се разглежда като мечешки сигнал, тъй като в средния низходящ запас има по-голям обем от средния запас.
Колкото по-далеч е 1, 00 от стойността на индекса на оръжията, толкова по-голям е контрастът между покупката и продажбата в този ден. Стойност, надвишаваща 3, 00, показва препродаден пазар и мечешки настроения е твърде драматичен. Това може да означава повишаване на цените / индекса.
Обратно, стойността на TRIN, която се понижава под 0, 50, може да показва пазар на свръх покупка и че бичи настроения се прегрява.
Търговците разглеждат не само стойността на индикатора, но и начина, по който той се променя през деня. Те търсят крайности в стойността на индекса за признаци, че скоро пазарът може да промени посоките.
Разликата между индекса на оръжията (TRIN) и индекса на тиковете (TICK)
TRIN сравнява броя на напредващите и намаляващите запаси с обема както на напредващите, така и на намаляващите запаси. Индексът Tick сравнява броя на запасите, което прави корекция спрямо броя на запасите, които правят прекъсване. Индексът Tick се използва за измерване на настроенията в рамките на деня. Индексът на отметките не определя обема, но екстремните показания все още сигнализират за потенциално свръх купуване или препродажба.
Ограничения при използването на индекса на оръжията (TRIN)
Индексът на оръжията има няколко математически особености, които търговците и инвеститорите трябва да са наясно, когато го използват. Тъй като индексът подчертава обема, възникват неточности, когато няма толкова голям напредъчен обем в напредващите проблеми, колкото се очакваше. Това може да не е типична ситуация, но е ситуация, която може да възникне и потенциално да направи индикатора ненадежден.
Ето два примера за случаи, при които могат да възникнат проблеми:
- Да предположим, че се случва много бичи ден, в който има два пъти повече настъпващи проблеми от намаляващите емисии и два пъти повече напредващ обем от намаляващ обем. Въпреки много бичи търговията, индексът на оръжията ще даде само неутрална стойност (2/1) / (2/1) = 1.0, което предполага, че показанието на индекса може да не е напълно точно. Предполагам, че се появява друг бичи сценарий, когато има три пъти повече настъпващи проблеми от намаляващите и два пъти повече напредващ обем от намаляващия обем. В този случай индексът на оръжията всъщност би дал мече (3/1) / (2/1) = 1.5 отчитане, което отново подсказва за неточност.
Един от начините за решаване на този проблем е да се разделят двата компонента на индикатора на въпроси и обем, вместо да се използват в едно и също уравнение. Например, напредването на емисиите, разделено на намаляващите, може да покаже една тенденция, докато увеличаването на обема над намаляващия обем може да покаже отделна тенденция. Тези съотношения се наричат съответно съотношение аванс / спад и нагоре / надолу. И двете могат да бъдат сравнени, за да разкажат истинската история на пазара.
