Какво представлява Законът за защита на собствениците на жилища?
Законът за защита на собствениците на жилища е закон, предназначен да намали ненужното плащане на частна ипотечна застраховка (PMI) от собствениците на жилища, които вече не са задължени да го плащат. Законът за защита на собствениците на жилища предвижда, че кредиторите разкриват определена информация за PMI. Законът също така предвижда, че PMI трябва да бъде автоматично прекратено за собствениците на жилища, които натрупват необходимата сума на собствения капитал в домовете си.
Обяснен е Законът за защита на собствениците на жилища
Законът за защита на собствениците на жилища обхваща частни жилищни ипотеки, закупени след 29 юли 1999 г. Той не се прилага по отношение на заетите на ветераните (VA) или Федералната жилищна администрация (FHA) и поставя нов набор от изисквания за ипотеки с „висок риск“. Този закон поставя и нови изисквания за заеми, получени преди 29 юли 1999 г.
PMI защитава кредиторите от рисковете от неизпълнение от страна на купувача и възбрана. Това дава възможност на бъдещите купувачи, които не правят значителни авансови вноски, да получат ипотека на достъпна цена. Той се използва широко за улесняване на заемите с висок коефициент, за които съотношението заем към стойност (LTV) надвишава 80%. PMI дава възможност на заемодателя да възстанови разходите, свързани с препродажба на възбрани имоти, заедно с лихвени плащания и фиксирани разходи, като данъци и застрахователни полици, платени преди препродажбата на засегнатите имоти. След като балансът на ипотечния кредит е под 80% LTV съотношение, PMI вече не е необходим, тъй като осигурява малка допълнителна защита на кредитора и не се възползва от кредитополучателя.
Предистория на Закона за защита на собствениците на жилища
Преди Закона за защита на собствениците на жилища много собственици на жилища имаха проблеми с отмяната на PMI. В някои случаи кредиторите може да са се съгласили да прекратят покритието, когато капиталът на кредитополучателя достигне 20%, но политиките за отмяна на покритието на PMI варират значително сред заемодателите, а собствениците на жилища са имали ограничен достъп, ако кредиторите отказват да отменят PMI. Актът защитава собствениците на жилища, като забранява покритието на PMI с изплащане на заем за продукти, платени от кредитополучатели и установява единни процедури за анулиране на PMI. Съотношението 80% LTV (със съответно 20% авансово плащане) се използва от ипотечните кредитори от дълго време като разумен стандарт за ипотеките. Той гарантира, че кредитополучателят има достатъчно финансов интерес към имота, за да продължи да извършва плащания, а в случай, че кредитополучателят не е в състояние да извърши плащанията, кредиторът разполага с достатъчен собствен капитал, за да покрие разходите за възбрана на кредитора.
Въпреки това, с увеличаване на цените на жилищата, 20% авансови плащания станаха трудни за много бъдещи собственици на жилища. Кредиторите започнаха да търсят начини да балансират нарастващото търсене на жилищни заеми с рисковете от предоставяне на заеми извън прага от 80% LTV. Това доведе до развитието на PMI, което помага за смекчаване на рисковете на кредитора по заеми, за които авансовото плащане е по-малко от 20% от продажната цена, или при рефинансиране, когато финансираната сума е по-голяма от 80% от оценената стойност.
