Повечето от нас се нуждаят най-много от калкулатор, за да изчислят простата лихва, както се използва при някои заеми. Вие просто умножавате дневната лихва, да речем, по главницата по броя на дните, изминали между плащанията.
Но изчисленията са по-сложни, когато става въпрос за лихвите, които се състоят - както в начисляването не само върху главницата, но и върху натрупаната лихва.
Електронната таблица в Excel може да се погрижи за тази работа за вас, при условие че точно настроите формулата и я накарате да извърши правилно изчисленията.
Какво е сложен интерес?
За начало, нека се уверим, че сме ясни по основната терминология. Сложната лихва, известна още като сложна лихва, е лихва, която се изчислява както върху първоначалната главница на депозит или заем, така и върху всички натрупани преди това лихви.
Например, да кажем, че $ 100 представлява главницата на заем, който носи сложен лихвен процент от 10%. След една година имате 100 долара главница и 10 долара лихва за обща база от 110 долара. През втора година лихвеният процент (10%) се прилага към главницата (100 долара, което води до 10 долара лихва) и натрупаната лихва (10 долара, което води до 1 долар лихва), за общо 11 долара лихва, натрупана през тази година. Увеличението за втората година е 11 долара, вместо 10 долара, тъй като интересът се усложнява - тоест той се прилага към база, която е нараснала (до 110 долара спрямо 100 долара, нашата отправна точка). Всяка година базата се увеличава с 10%: 110 долара след първата година, след това 121 долара след втората година.
Каква е формулата за сложен интерес?
Подобно е на това за съставен годишен темп на растеж (CAGR). За CAGR изчислявате скорост, която свързва възвръщаемостта за редица периоди. За сложна лихва най-вероятно вече знаете процента; просто изчислявате каква може да бъде бъдещата стойност на възвръщаемостта.
За да достигнете формулата за сложен интерес, вие алгебрично пренареждате формулата за CAGR. Нуждаете се от начална стойност, лихвен процент и брой периоди в години. Лихвеният процент и броят периоди трябва да бъдат изразени в годишно изражение, тъй като се предполага, че продължителността е в години. Оттам можете да решите за бъдещата стойност. Уравнението гласи:
Тази формула изглежда по-сложна, отколкото е в действителност, поради изискването да се изразява в годишно изражение. Имайте предвид, ако става въпрос за годишна ставка, тогава броят на периодите на усложняване на годината е един, което означава, че разделяте лихвения процент по един и умножавате годините по един. Ако комбинирането става тримесечно, вие ще разделите процента на четири и умножете годините по четири.
Изчисляване на сложна лихва в Excel
Най-добрите практики за финансово моделиране изискват изчисленията да бъдат прозрачни и лесно подлежащи на одит. Проблемът с натрупването на всички изчисления в една формула е, че не можете лесно да видите кои числа отиват къде, или кои числа са потребителски данни или твърдо кодирани.
Има два начина да настроите това в Excel, така че да сведете до минимум проблема. Най-лесното за одит и разбиране е да разполагате с всички данни в една таблица, след което да разбиете изчисленията ред по ред. И обратното, можете да изчислите цялото уравнение в една клетка, за да стигнете само до крайната стойност. Препоръчваме първия подход, но и двата са подробно описани по-долу.
В примера по-долу можете да въведете данните в жълто и да изберете периода на смесване.
