Съдържание
- Какво е оборотен капитал?
- бизнес тип
- Работен цикъл
- Цели за управление
Размерът на оборотния капитал, който трябва да управлява гладко, зависи до голяма степен от вида бизнес, неговия оперативен цикъл и целите на собствениците на предприятия за бъдещ растеж. Въпреки че много големи предприятия могат да се справят с отрицателни оборотни средства поради способността си бързо да набират средства, малките предприятия трябва да поддържат положителни цифри за оборотен капитал.
Ключови заведения
- Оборотният капитал е паричните средства, които се използват за поддържане на бизнес, намалени задължения и задължения. В зависимост от бизнеса, нуждите от оборотен капитал могат да бъдат значителни, за да се снабдят със суровини и труд. Сервизните предприятия, от друга страна, разчитат далеч по-малко за оборотни средства и може да работи с по-малко режийни разходи.
Какво е оборотен капитал?
Оборотният капитал се отнася до разликата между текущите активи на дружеството и текущите задължения. Текущите активи са нещата, които бизнесът притежава, които могат да бъдат превърнати в пари в рамките на следващите 12 месеца, докато текущите задължения са разходите и разходите, които бизнесът прави за същия период. Общите текущи активи включват чекови и спестовни сметки; търгуеми ценни книжа като акции и облигации; складова наличност; и вземания Текущите задължения включват разходите за материали и консумативи, които трябва да бъдат закупени за производство на стоки за продажба, плащания по краткосрочен дълг, наем, комунални услуги, лихви и данъчни плащания.
Оборотният капитал на една компания е отражение на нейната оперативна ефективност и управление на бюджета. Ако даден бизнес има повече текущи задължения от активите, оборотният му капитал е отрицателен, което означава, че може да има затруднения с изпълнението на финансовите си задължения. Фирма с много висок оборотен капитал, обратно, лесно може да плати всичките си разходи с достатъчно финансиране. Дали даден бизнес изисква високи оборотни средства се определя от три основни фактора: тип бизнес, операционен цикъл и цели на управление.
бизнес тип
Някои видове предприятия изискват по-висок оборотен капитал от други. Например фирмите, които разполагат с физически запаси, често изискват значителни количества оборотни средства, за да управляват безпроблемно. Това може да включва както търговци на дребно, така и фирми на едро, както и производители. Производителите трябва непрекъснато да купуват суровини за производството на вътрешни инвентаризации, докато търговците на дребно и търговците на едро трябва да купуват предварително направен инвентар за продажба на дистрибутори или потребители.
В допълнение, много предприятия имат сезонен характер, което означава, че се нуждаят от изключително голям оборотен капитал през определени части на годината, тъй като се увеличават за големия сезон. Водейки до зимните ваканции, например, търговията на дребно като универсални и хранителни магазини трябва да увеличи запасите и персонала, за да може да поеме очаквания приток на клиенти.
Предприятията, които предоставят нематериални продукти или услуги, като консултанти или онлайн доставчици на софтуер, обикновено изискват много по-ниски оборотни средства. Фирмите, които са узрели и вече не искат да се развиват бързо, също са намалили нуждата от оборотни средства.
Работен цикъл
В идеалния случай бизнесът е в състояние да изплати краткосрочните си дългове с приходи от продажби. Продължителността на оперативния цикъл на компанията обаче може да направи това невъзможно. Компаниите, които отнемат много време за създаване и продажба на продукт, се нуждаят от повече оборотни средства, за да гарантират, че финансовите задължения, възникнали във временното време, могат да бъдат изпълнени. По подобен начин компаниите, които фактурират клиенти за вече извършени стоки или услуги, а не изискват предварително плащане, се нуждаят от по-голям оборотен капитал, в случай че събирането на вземанията не може да бъде извършено своевременно.
Цели за управление
Конкретните цели на собствениците на бизнес е друг важен фактор, който определя размера на оборотния капитал, необходим на малък бизнес. Ако малкият бизнес е сравнително нов и иска да се разшири, е необходимо по-високо ниво на оборотен капитал спрямо това, което се изисква от малък бизнес, който иска да остане малък. Това важи особено за предприятията, които искат да разширят продуктовите си линии, за да влязат в нови пазари, тъй като разходите за изследвания и разработки, дизайн и пазарни изследвания могат да бъдат значителни.
