Какво е правен списък?
Правен списък е подбор от допустими компании и инвестиции, определени от местните държавни власти, за институции като застрахователни компании и пенсионни планове. Правните списъци са известни и като одобрени списъци.
Как работи правен списък
Правните списъци обикновено са инвестиции с нисък риск и ниска променливост, които гарантират благосъстоянието на инвеститорите в институции, в които безопасността на принципала е от значение. Те могат да се считат за сравнително безопасни инвестиции, както от гледна точка на финансовата институция, така и от гледна точка на клиента, тъй като не съществува голям размер на риска от двете страни.
Финансовите институции или организациите за взаимни фондове, като банки с държавна организация, застрахователни компании и пенсии, използват легални списъци, за да очертаят в кои инвестиции е позволено да инвестират. Точните изисквания на законния списък могат да варират в различните държави, но като цяло, всички инвестиции в списъка трябва да са нискорискови, с ниска възвръщаемост, които защитават интереса на организацията.
Квалификация за включване
За да могат да бъдат включени в законен списък, ценните книжа трябва да са с много високо качество и да отговарят на определени спецификации, определени от държавата. В някои случаи може да се изисква правен списък, който да се придържа към правилото за разумен човек.
Клиентите на инвестиционни посредници или финансови организации могат да поискат и трябва да имат лесен достъп до легалния списък или одобрения списък на инвестициите, които могат да имат като клиенти във фирмата.
Ограничения на правен списък
Правни списъци са приети още през 1940 г., когато е установено, че трябва да има начин да се защити от риска от доплащане за доверители, които може да не са успели да се изправят срещу доверените лица с потенциални проблеми с техните инвестиции. Законният списък гарантираше, че добавените инвестиции няма да ги фалират финансово.
Въпреки това, докато работата от легален или одобрен списък звучи като идеален начин за защита на клиента, има някои критици за използването на правен списък. Чрез ограничаването на броя на инвестициите за цялата фирма, една също така ограничава възможността за наистина персонализирана и персонализирана инвестиционна опция, която може да възникне.
Тази практика може да благоприятства и финансовия резултат на фирмата, тъй като може да подкрепи използването на неопитен брокер, който може да избира от реномирани сигурни инвестиции извън законния списък, вместо да взема предвид пълния финансов портфейл, активи и толерантност към риска.
