Какво е заемна лента?
Заемна лента е търговска договор за заем, чрез който първоначалният кредитор на дългосрочен заем, като например банка, може да получи финансиране за този заем от други кредитори или инвеститори. Заемната лента представлява дял от дългосрочния заем (като петгодишен заем или линия на револвиращ кредит). Когато кредитната лента достигне падеж, нейният притежател ще получи договорена сума пари. Падежът на кредитната лента обикновено е краткосрочен (често 30 или 60 дни). Заемната лента може също да бъде посочена като участие в лента или по-формално като краткосрочно споразумение за участие в заем.
Как работи заемната лента
Когато банка или друг кредитор дава дългосрочен заем, той може да продава кредитни ленти на инвеститорите, за да набере капитал за финансиране на заема. Например, когато банка продава 60-дневна лента за заем, тя получава пари за покриване на тази част от заема. Но в края на 60-те дни източникът на финансиране на заема изсъхна. Банката трябва или да препродаде лентата за заем на същия този инвеститор, да намери нов инвеститор, който да я купи, или да финансира самата лента за заем.
Наредби за заемните ленти
При определени обстоятелства кредитните ленти могат да бъдат класифицирани като заети суми в тримесечния финансов отчет на банката на регулаторите, известен като отчет за разговори. От 31 март 1988 г. банковите регулатори смятат заемната лента за заемна сума, ако инвеститорът има възможност да не поднови кредитната лента в края на срока и банката е длъжна да я поднови. В този случай кредитните ленти се третират не като продажби, а като заеми. След това заемните ленти се считат за депозити и стават предмет на изискванията за резерв за депозитарните институции, определени от Федералния резерв съгласно неговия регламент D.
Когато дадена кредитна лента падежира, кредиторът трябва или да я препродаде, или да поеме отговорността да я финансира.
Освен това, ако първоначалният инвеститор реши да не поднови кредитната лента в края на падежа, институцията депозитар, която е продала заемната лента, трябва да поеме отговорността да финансира самата ивица. Това е така, защото условията на кредита на кредитополучателя обикновено надхвърлят срока на падежа. Например, кредитополучателят на заема, който се продава като заемни ленти, може да е подписал за период от една година, пет години или повече или може да е уредил револвираща кредитна линия с подобна продължителност. Всъщност кредитните ленти носят характеристиките на споразумението за обратно изкупуване, тъй като банката, която продава лентата за заем, се съгласява да я изкупи обратно от купувача по преценка на купувача.
Сделките с кредитни ленти могат да включват задължения за депозит, като например авансови потвърждения, записи на заповед или други задължения. Като такива изключения от дефиницията на депозита, посочена в Правило D, могат да се прилагат за тези задължения. Например, когато местна банка продава заемна лента на друга местна банка, тази кредитна лента може да бъде освободена от изискването за депозит, както е посочено в Регламент Г.
