Какво е рекласификация
Прекласификацията най-често е известна като процес на промяна на клас взаимни фондове. Това може да възникне, когато са изпълнени определени изисквания или може да бъде причинено от промени от дружеството за взаимен фонд. В повечето случаи рекласификацията не се счита за данъчно облагаемо събитие.
НАРУШЕНИЕ НАДОЛИ Прекласификация
Прекласификацията може да се използва при структурирането на отворени фондове. Той предоставя на взаимния фонд известна гъвкавост за управление на характеристиките на класа на акциите. Той може също да осигури ползи за инвеститорите.
Преобразуване на класове
При взаимни фондове с отворен тип, фондът обикновено издава множество класове акции. Всеки клас акции е структуриран със собствени такси и натоварвания от продажбите. Някои дружества с взаимен фонд могат да структурират определени акции с разпоредби за прекласификация въз основа на тяхната продължителност. Акциите от клас Б обикновено се преобразуват в акции от клас А след определен период от време.
В случай на акции от клас Б, инвеститорът потенциално би могъл да избегне таксите за продажба и да плати по-нисък коефициент на разходите след конвертиране. Акциите от клас Б обикновено налагат само отсрочени такси за продажби, които намаляват с времето. След определен период тези акции често се превръщат в акции от клас А. Преобразуването е необлагаемо събитие, а съотношението между разходите за клас акции често е по-ниско за акциите от клас А, което е допълнителна полза за акционера.
Някои фондови компании могат да имат определени изисквания, които предизвикват прекласификация на клас акции. Vanguard предоставя един пример със своите акции Admiral, които са предназначени за лица с висока нетна стойност. Ако инвеститор падне под минималната инвестиция, техните акции автоматично се прекласифицират в класа на акциите на инвеститора на фонда.
Средствата в семейството на фондове могат да бъдат прекласифицирани поради привилегии за обмен. Привилегиите за обмен позволяват на инвеститорите лесно да обменят класове на акции във фонд. Те могат също да обменят акции в нов фонд в рамките на предложенията на фонда на инвестиционното дружество.
Преструктуриране на класове
Някои фондове могат да решат да преструктурират класове на акции по своя преценка. Това може да се случи, когато оперативните промени засягат фонда. Преструктурирането на акции може също да е резултат от търсенето. Определен клас акции може да има ниско търсене, което води до фондовата компания да го слее с друг клас акции. Една компания може да създаде нов клас акции за рекласификация, който да отговаря на изискванията на определени видове клиенти.
Други рекласификации
Компаниите могат да прекласифицират изплатените дивиденти, което може да повлияе на данъците на инвеститора. Дружеството от фонда може да избере да обедини фонд поради ниско търсене или изпълнение. Този тип прекласификация може да създаде облагаемо събитие за инвеститора въз основа на цената на конвертиране на акции при сливането му с новия фонд.
