Какво е Schedule 13G?
Таблица 13G на Комисията за ценни книжа и борси (SEC) е подобна на списък 13D на SEC и се използва за отчитане на собствеността на дадена страна върху акциите, която надхвърля 5% от общата емисия акции на дружеството. Тези и други формуляри на SEC предоставят информация от лица, които притежават значителни дялове в публично търгувана компания и позволяват на инвеститорите и други заинтересовани страни да вземат информирани решения.
Таблица 13G е по-къса по дължина от 13D формуляра и изисква по-малко информация от страна на подаването. Собствеността над 5% от публично търгуваните акции е значителна собственост и докладването пред обществеността е изискване.
Инвеститорите и други заинтересовани страни могат да видят списък 13G на всяка публично търгувана компания чрез системата EDGAR на SEC.
Изисквания на списък 13G
За да подаде SEC Schedule 13G вместо SEC Schedule 13D, лицето трябва да притежава между 5% и 20% от акциите на компанията. Освен това те могат да бъдат само пасивен инвеститор, без намерение да упражняват контрол върху компанията. Ако физическото лице не отговаря на тези критерии и размерът на залога надвишава 20%, той трябва да попълни и подаде формуляр 13D.
Всеки инвеститор с дял от 20% или повече, трябва автоматично да подаде 13D, независимо дали възнамерява да упражнява контрол или не. Институционалните инвеститори могат да бъдат подложени на по-строги изисквания от отделните инвеститори. Тези институционални изисквания за инвеститори могат да включват удостоверения, че инвеститорите са придобили акциите като част от обичайните бизнес операции, както и потвърждават, че нямат намерение да упражняват контрол върху дейността на компанията.
График 13G
13G и 5% собственици
Има и други случаи, когато човек може да използва Schedule 13G. Дадено лице може да използва 13G в ситуации, когато притежателят на ценна книга притежава над 5% собствен капитал в компания, всеки път, когато наскоро беше регистриран SEC формуляр 10. Те могат също да попълнят списък 13G, когато не са придобили други ценни книжа от този клас. В тази ситуация притежателят на ценни книжа не е длъжен да декларира, че акциите са попаднали в тяхно притежание без намерението им да извършат промяна. Ако след подаване на формуляр 10 на SEC се случват някакви допълнителни придобивания, те трябва да попълнят списък 13D.
Освен това, ако физическото лице има някакви съответни промени в информацията, той има 45 дни след приключването на календарната година, за да измени информацията.
Бенефициенти и 13G изисквания
Единственото очакване на SEC за подаване на списък 13G е, ако дадено лице придобие ценните книжа, като стане бенефициент и чрез този процес получи притежаването на 10% или по-висок дял или увеличение от над 5%.
Когато физическо лице придобие бенефициерен дял от 5% до 20% дял от определен акции, той трябва да подаде или Schedule 13D или 13G в рамките на 10 дни от придобиването. Ако няколко страни придобият собственост върху едни и същи ценни книжа, те могат да подадат съвместно, при условие че всички участващи страни имат право да подадат в указания график. Правилното идентифициране на всички страни и навременното подаване е изискване. Също така групата може да подава съвместно или като физически лица.
Ключови заведения
- График 13G, заедно с списък 13D, отчита притежаване на повече от 5% от акциите на публично търгувани дружества. График 13G е по-къс по дължина от 13D и изисква по-малко информация от фирмата. Големите акционери могат да се опитат да упражняват контрол върху решения на компанията. Собствениците, придобили акции като бенефициенти, трябва да притежават 10%, преди да се изисква подаването им. 20% собственост върху акции изисква задължителното подаване на списък 13D.
Пример за реалния свят
По време на подаването на списък 13G, физическо лице трябва да класифицира вида си на отчитане. Тези класове за отчитане включват брокер-дилър, инвестиционен съветник, план за обезщетения на служителите, църковен план, партньорство, индивидуално и много други. Когато група попълва формуляра, те трябва да показват процента, държан от всеки закръглен до най-близката десета. Освен това групата трябва да уточни броя акции, на които физическото лице има право на глас или посока на разпореждане.
SEC може да препрати отчетената информация на други държавни агенции, органи и саморегулиращи се организации (SROs).
