Обществените блага се определят от две характеристики. Единият е неизключимост, което означава, че дори тези, които не плащат за стоките, са в състояние да ги използват. Другото е несъперничество, което означава, че използването на дадена стока от даден човек не намалява неговата наличност за други. Повечето публични блага се предоставят от правителствата - общински, държавни или федерални - и се финансират от данъчни долари. Общите примери за обществени блага включват национална отбрана, полиция и пожарна служба и улични светлини. Хората, които смятат, че някои или всички публични блага трябва да бъдат приватизирани, правят това въз основа на няколко аргумента, включително желанието за премахване на проблема със свободния ездач и въвеждането на конкуренция за намаляване на цената и повишаване на ефективността.
Неизключваемо
Фактът, че обществените блага не са изключени, е причина за проблема със свободния ездач. Хората могат да използват тези стоки или услуги, без да плащат за тях. Например гражданите и жителите на САЩ, които не плащат данъци, все още се ползват от военна защита и национална отбрана. Тъй като голяма част от разходите за предоставяне на обществени блага са постоянни разходи, безплатните ездачи водят до увеличаване на част от тежестта на плащането за тях, които са поставени върху всички останали. Следствие на този въпрос е проблемът с принудителния ездач. Чрез данъчното облагане много хора са принудени да помагат за плащането на обществени блага, които не използват, като например вноските на бездетни възрастни в обществени начални и средни училища. Когато безплатните ездачи превъзхождат тези, които плащат, последните трябва да поемат неразумно висок дял от разходите.
Приватизацията на обществени блага би премахнала проблема със свободния ездач и, като допълнение, проблемът с принудителния ездач, тъй като при частна собственост доставчиците на стоки могат да таксуват клиентите директно и да изключват тези, които не плащат. Например противопожарна служба с частна собственост може да таксува собствениците на жилища в зоната за обслужване за защита от пожар. Използвайки този модел, собствениците могат да таксуват всеки, който е готов да плати за услугата за противопожарна защита справедлива цена, без да се налага да изисква твърде много пари от подгрупа от платци, за да даде възможност за обслужване на всички неплащачи.
Конкуренция срещу обществения сектор
Докато конкуренцията принуждава бизнеса в частния сектор да поддържа цените ниски, публичният сектор няма такива ограничения. Когато правителството има трудности да излезе с парите, за да предостави определена стока или услуга, то може просто да отпечата повече пари или да повиши данъци. Тъй като частните компании не разполагат с този лукс, единственият им начин за намаляване на печалбите е да подобрят ефективността и да осигурят по-добро обслужване. Публичният сектор е известен с това, че има огромни режийни разходи, сложни процедури и прекомерни административни разходи. От друга страна, бизнесът в частния сектор се изяжда от конкуренцията, ако не е в състояние да намали бюрокрацията и да поддържа административните разходи възможно най-ниски. Приватизирането на публични блага, така че аргументът продължава, гарантира, че те се доставят на потребителя възможно най-ефективно и на най-ниската цена, която пазарът ще понесе.
