Един от първите сценарии за търговия и потенциалните търговски настройки, с които често се представя търговец, е разбиването на обхвата. Това е възможно, защото даден диапазон е лесен за откриване и да знаете кога да въведете е сравнително лесно - т.е. когато цената се движи извън диапазона.
Въпреки че съществува убеждението, че прекъсването на обхвата може да осигури изключителна възвръщаемост, тъй като сигурността се стартира извън нейния модел на държане, пробивите в обхвата на търговията са нерентабилно начинание за повечето начинаещи търговци. Тази статия изследва три причини и предлага две алтернативни стратегии. (За четене на фона вижте нашия урок за технически анализ .)
Фалшиви пробиви
По своята същност на обхват е вероятно да има множество фалшиви пробиви. Лъжлив пробив е, когато цената се премести извън предварително установения ценови диапазон, но след това се оттегля обратно към предишния ценови диапазон. Тъй като диапазонът е ограничена битка между купувачи и продавачи, които се натискат в противоположни посоки, тези фалшиви пробиви често се случват, защото подкрепата и съпротивата не са 100% точни. Въпреки че могат да се добавят филтри, за да се намали броят на фалшивите пробиви, които се търгуват, тези губещи сделки намаляват с печалби, които се правят чрез търговия с легитимен пробив.
Корекции на точка на пробив
Следващият сценарий е типичен при опит да се пробият търговски пробиви: Търговецът е приповдигнат, за да види печалбите от хартия да се покачват, докато цената се измества извън диапазона, а търговецът е сигурен, че това е законно пробив. След това цената се оттегля обратно към входната цена (малко извън диапазона). Често това ценово действие води до това, че търговецът получава много малка печалба или друга малка загуба, тъй като сега или тя чувства, че това вероятно е поредното фалшиво разбиване. Цената се коригира, придвижвайки се обратно до точката на прекъсване на обхвата и след това отново излита в посока на пробив. Търговецът разочаровано наблюдава как е излязъл от търговията с корекцията, само за да види, че всъщност това е пробив.
Според Чарлз Д. Киркпатрик и Джули Р. Далквист („Технически анализ: Пълният ресурс за техниците на финансовите пазари“, 2007 г.), приблизително половината от пробивите, които се случват от търговските диапазони, се връщат обратно до точката на пробив, преди да продължат в първоначалната посока на пробив, Комбинирайте това с високия процент на фалшивите пробиви и повечето начинаещи търговци губят пари от циратите и в крайна сметка пропускат големия ход, когато се случи.
Експлозиите са редки
„Големият ход“ ни отвежда до следващия проблем - големите движения са рядкост, като се има предвид броя на потенциалните обхвати за търговия. Традиционните методи за технически анализ използват цел за печалба, която е равна на височината на диапазона (съпротива минус подкрепа), добавена или извадена от цената на пробив. Въпреки че тази цел за печалба е разумна, експлозивните печалби не се случват толкова, колкото мисли начинаещият търговец. Докато примерите за разпределение на обхвата често се използват за показване на акции или стоки, които избухват и правят голям процент печалба, като потенциално стотици диапазони се търгуват с различни инструменти на пазари по света, каква е вероятността да изберете няколко, които в крайна сметка ще избухнат ? Вероятността не е голяма. И като се имат предвид другите два проблема с обхвата (споменати по-горе), какви са шансовете търговецът да бъде в търговията, когато този ход най-накрая се случи?
Стратегии за търговия с алтернативен диапазон
За повечето начинаещи търговци разбиването на обхвата на търговията ще бъде губеща стратегия. Фалшивите пробиви ще доведат до загуби, корекциите ще фалшифицират търговците извън законните ходове, а експлозивните печалби са рядкост, като се имат предвид многобройните потенциални диапазони, достъпни за търговия. Но въпреки че прекъсването на обхвата може да бъде трудно да се търгува изгодно за много търговци, има алтернативи, използващи един и същ модел на диаграмата, които дават на търговеца по-голям шанс за успех.
В крайна сметка търговецът трябва да се откаже от желанието да влезе в самото начало на потенциалния ход. Ако се случи разбивка, то ще се случи и ще бъде ясно видимо на класациите, след като изтече известно време. Това е мястото, където търговците могат да поставят шансовете в своя полза.
Ако ценната книга се отдръпне обратно към цената на пробив и след това започне да се движи обратно в посока на пробив, търговецът може да влезе в търговия в тази посока, чувствайки се много по-уверен, че пробивът е легитимен. Разбира се, отдръпване до точката на прекъсване не винаги ще се случи. При законни пробиви, отдръпване към предишния диапазон ще се случи само приблизително 50% от времето. Ако дадена ценна книга не се отдръпне, търговците могат да изчакат тенденцията да се развие и след това да приложат стратегия за търговия с тренд. (За да научите повече, вижте: Тенденция или диапазон на търговия? )
И двата метода значително намаляват шанса търговецът да остане при фалшив пробив. След като пробивът е настъпил и е направил първия си ход, е по-лесно да стъпите в този момент, отколкото е да скочите право на нивото, което наблюдават много други търговци. Търпението ще позволи на сигурността да направи своя ход и да разкрие дали пробивът действително е настъпил или не. В този момент търговецът може да премине в търговия, за да улови тенденцията, която сега изглежда е в ход или е вероятно да се появи.
Долния ред
Диапазоните се забелязват лесно, което прави стратегията за разделяне на обхвата много популярна. Въпреки това много търговци губят пари от тази стратегия, главно поради фалшиви пробиви, корекции на точката на пробив и нереалистични очаквания. Стратегиите, които е вероятно да осигурят на търговците по-голям успех, включват търпение и изчакване да се случи пробивът и след това да търгуват тенденцията, ако се случи, или да чакат корекция и да видят дали цената възобновява посоката на пробив. (За повече информация вижте: Анатомията на търговските пробиви .)
