Инвестирането е лесно, но инвестирането успешно е трудно. Статистиката показва, че по-голямата част от инвеститорите на дребно, тези, които не са инвестиционни специалисти, губят пари всяка година. Причините може да са най-различни, но има една, която всеки инвеститор с кариера извън инвестиционния пазар разбира: те нямат време да проучат голямо количество акции и нямат изследователски екип, който да помогнете с тази монументална задача. (За свързано четене, вижте 4-те основни елемента от стойността на запасите .)
Поради тази причина инвестициите, направени след малко проучвания, често водят до загуби. Това е лошата новина. Добрата новина е, че въпреки че идеалният начин за закупуване на акции е след голямо количество изследвания, инвеститорът може да намали количеството на изследванията, като разгледа тези избрани позиции:
УЧАСТИЕ: Основи за облигации и дългове
Това, което правят
Джим Креймър в книгата си „Истински пари“ съветва инвеститорите никога да не купуват акции, освен ако нямат изчерпателни познания за това как правят пари. Какво произвеждат? Какъв вид услуга предлагат? В кои държави работят? Какъв е техният водещ продукт и как се продава? Известни ли са като лидер в своята област? Мислете за това като за първа среща. Вероятно няма да отидете на среща с някого, ако нямате представа кои са те. Ако го направите, вие задавате проблеми.
Тази информация е много лесна за намиране. Използвайки търсената машина по ваш избор, отидете на уебсайта на тяхната фирма и прочетете за тях. След това, както съветва Креймър, отидете при член на семейството и ги обучете за потенциалната си инвестиция. Ако можете да отговорите на всички техни въпроси, знаете достатъчно.
Съотношение цена / печалба
Представете си за момент, че сте били на пазара за някой, който би могъл да ви помогне с вашите инвестиции. Разпитвате двама души. Един човек има дълга история да прави на хората много пари. Приятелите ви видяха голяма възвръщаемост от този човек и не можете да намерите причина, поради която не трябва да му се доверите на вашите инвестиционни долари. Той ви казва, че за всеки долар, който изкарва за вас, той ще запази 40 цента, оставяйки ви 60 цента.
Другият човек тъкмо започва в бизнеса. Той има много малък опит и макар да изглежда обещаващ, той няма много успехи в успеха. Предимството на този човек е, че е по-евтин. Той иска само да задържи 20 цента за всеки долар, който ви прави - но какво ще стане, ако той не ви спечели толкова долари като първия човек?
Ако разбирате този пример, вие разбирате съотношението P / E или цена / печалба. Ако забележите, че една компания има P / E от 20, това означава, че инвеститорите са готови да платят 20 долара за всеки 1 долар на печалба. Това може да изглежда скъпо, но не, ако компанията расте бързо.
P / E може да се намери, като се сравни текущата пазарна цена с кумулативната печалба от последните четири тримесечия. Сравнете този номер с други компании, подобни на тези, които изследвате. Ако вашата компания има по-висок Р / Е от други подобни компании, по-добре е да има причина. Ако той има по-нисък P / E, но расте бързо, това е инвестиция, която си струва да се гледа. (Ако имате тези числа в тъмното, тези лесни изчисления трябва да ви помогнат да осветите пътя, вижте Как да намерите съотношения P / E и PEG .)
Beta
Бета изглежда като нещо трудно за разбиране, но не е така. Всъщност той може да бъде намерен на същата страница като P / E Ratio на основен доставчик на данни за акции, като Yahoo или Google. Бета измерва променливостта или колко настроение е действал акциите на вашата компания през последните пет години. Помислете за S&P 500 като стълб на психическата стабилност. Ако вашата компания спадне или повиши стойността си повече от S&P за петгодишен период, тя има по-висока бета версия. При бета всичко, което е по-високо от 1, е високо бета (което означава по-висок риск), а всичко по-ниско от 1 е ниско бета (по-нисък риск). (Бета казва нещо за ценовия риск, но колко казва за основните рискови фактори?)
Трябва да наблюдавате отблизо високите бета-запаси, защото, макар че имат потенциала да ви спечелят много пари, те също имат потенциал да ви вземат парите. По-ниската бета означава, че запасът не реагира на движенията S&P 500 толкова, колкото другите. Това е известно като отбранителен запас, защото парите ви са много по-безопасни. Няма да спечелите толкова за кратко време, но също така не е нужно да го гледате всеки ден.
дивидент
Диаграмата
Да се научиш да четеш диаграма е умение, което отнема време, но основното четене на графиката отнема много малко умения. Ако графиката на инвестицията започва от долната лява част и завършва в горната дясна част, това е добро нещо. Ако графиката се насочва надолу, стойте настрана и не се опитвайте да разберете защо. Има хиляди акции, от които да избирате, без да изберете една, която губи пари. Ако наистина вярвате в този състав, го поставете в списъка си за наблюдение и се върнете към него по-късно. Има много хора, които вярват в инвестирането в акции, които имат страшно изглеждащи класации, но имат време и ресурси за изследвания, които вероятно не разполагате.
Долния ред
Нищо не заема мястото на изчерпателни изследвания. Въпреки това, един от основните начини да защитите активите си е да инвестирате в по-дългосрочен план, като се възползвате от дивиденти и намирате акции с доказан успех. Освен ако нямате време, рисковите и агресивни стратегии за търговия трябва да се избягват или свеждат до минимум.
