На

Какво е баланс обем (OBV)?

Балансовият обем (OBV) е технически индикатор за импулс на търговия, който използва обемния поток за прогнозиране на промените в цената на акциите. Джоузеф Гранвил за първи път разработва показателя на OBV в книгата от 1963 г. Новият ключ на печалбата на Granville за печалбите на фондовия пазар .

Granville вярва, че обемът е основната сила за пазарите и е проектирал OBV да проектира, когато настъпят големи движения на пазарите въз основа на промените в обема. В книгата си той описа прогнозите, генерирани от OBV, като "пружина се навива плътно". Той вярваше, че когато рязко се увеличи обемът без значителна промяна в цената на акциите, в крайна сметка цената ще скочи нагоре или ще падне надолу.

TradingView.

Ключови заведения

• Балансовият обем (OBV) е технически индикатор за инерция, използвайки промени в обема, за да прогнозира цените. или червени хистограми за обем, които обикновено се намират в долната част на ценовите диаграми.

Формулата за OBV е

OBV = OBVprev + ⎩⎪⎨⎪⎧ обем, 0, -обем, ако е близо> closeprev ако затвори = closeprev ако е близо

Изчисляване на OBV

Балансовият обем осигурява обща стойност на обема на търговията на актива и показва дали този обем тече във или извън дадена ценна книга или валутна двойка. OBV е обща сума на обема (положителна и отрицателна). Има три правила, приложени при изчисляване на OBV. Те са:

1. Ако днешната цена на затваряне е по-висока от вчерашната цена на затваряне, тогава: Текущ OBV = Предишен OBV + днешен обем

2. Ако днешната цена на затваряне е по-ниска от вчерашната цена на затваряне, тогава: Current OBV = Previous OBV - днешният обем

3. Ако днешната цена на затваряне е равна на цената на затваряне вчера, тогава: Текущ OBV = Предишен OBV

Какво ви казва баланса на обема?

Теорията зад OBV се основава на разликата между интелигентните пари - а именно институционалните инвеститори - и по-малко сложните инвеститори на дребно. Тъй като взаимните фондове и пенсионните фондове започват да навлизат в проблем, който инвеститорите на дребно продават, обемът може да се увеличи, дори когато цената остава относително ниска. В крайна сметка обемът кара цената нагоре. В този момент по-големите инвеститори започват да продават, а по-малките инвеститори започват да купуват.

Въпреки че са начертани на ценова диаграма и се измерват числено, действителната индивидуална количествена стойност на OBV не е от значение. Самият индикатор е кумулативен, докато интервалът от време остава фиксиран от специална начална точка, което означава реалната цифрова стойност на OBV произволно зависи от началната дата. Вместо това търговците и анализаторите гледат към естеството на движението на OBV във времето; наклонът на OBV линията носи цялата тежест на анализа.

Анализаторите гледат на обемните номера на OBV, за да проследят големи институционални инвеститори. Те разглеждат различията между обема и цената като синоним на връзката между „умни пари“ и разграничените маси, надявайки се да покажат възможности за покупка срещу неправилно преобладаващи тенденции. Например, институционалните пари могат да увеличат цената на даден актив, след което да продадат, след като други инвеститори скочат на лентата.

Пример за начина на използване на баланс обем

По-долу е даден списък на десетдневната стойност на цената и обема на хипотетичните акции:

1. Първи ден: цена на затваряне е 10 долара, обемът е равен на 25 200 акции Ден втори: цена на затваряне е 10, 15 долара, обемът е 30 000 акции Трети ден: цена на затваряне е 10, 17 долара, обем е равен на 25 600 акции Четири дни: цена на затваряне е 10, 13 долара, обем е 32 000 акцииДен пет: цена на затваряне е равна 10, 11 долара, обемът е равен на 23 000 акции Ден шест: цената на затваряне е 10, 15 долара, обемът е на 40 000 акции Ден седем: цената на затваряне е 10, 20 долара, обемът е на 36 000 акции Ден осем: цената на затваряне е 10, 20 долара, обемът е 20 500 акции. Девет ден: цената на затваряне е 10, 22 долара, обемът е 23 000 акцииДен 10: цената на затваряне е 10, 21 долара, обемът е 27 500 акции

Както се вижда, дни два, три, шест, седем и девет са изминали дни, така че тези обеми на търговия се добавят към OBV. Дни четири, пет и 10 са намалели дни, така че тези обеми на търговия се изваждат от OBV. На осмия ден не се правят промени в OBV, тъй като цената на затваряне не се промени. Като се имат предвид дните, OBV за всеки от 10-те дни е:

1. Първи ден OBV = 0Ден два OBV = 0 + 30, 000 = 30, 000Ден три OBV = 30 000 + 25, 600 = 55, 600Ден четири OBV = 55, 600 - 32, 000 = 23, 600Ден пет OBV = 23, 600 - 23, 000 = 600Ден шест OBV = 600 + 40, 000 = 46, 600Ден седем OBV = 46, 600 + 36 000 = 76 600Ден осем OBV = 76, 600Ден девет OBV = 76, 600 + 23, 000 = 99, 600Ден 10 OBV = 99, 600 - 27, 500 = 72, 100

Разликата между OBV и натрупване / разпределение

Балансовият обем и линията за натрупване / разпределение са сходни по това, че са и двата индикатора за инерция, които използват обем, за да предскажат движението на „умните пари“. Тук обаче приликите свършват. В случай на балансов обем, той се изчислява чрез сумиране на обема в актуален ден и изваждане на силата на звука в ден.

Формулата, използвана за създаване на линията на натрупване / разпределение (Acc / Dist), е съвсем различна от показаната по-горе OBV. Формулата за Acc / Dist, без да става твърде сложна, е, че той използва позицията на текущата цена спрямо скорошния си диапазон за търговия и я умножава по обема на този период.

Ограничения на OBV

Едно ограничение на OBV е, че той е водещ индикатор, което означава, че той може да дава прогнози, но може да се каже малко за това какво се е случило в действителност по отношение на сигналите, които произвежда. Поради това е склонен да произвежда фалшиви сигнали. Следователно той може да бъде балансиран чрез изоставащи показатели. Добавете подвижна средна линия към OBV, за да търсите прекъсвания на линиите на OBV; можете да потвърдите пробив в цената, ако индикаторът OBV прави едновременно разбиване.

Друга забележка за предпазливост при използването на OBV е, че голям скок в обема за един ден може да изхвърли индикатора за доста дълго време. Например съобщение за изненада за печалби, добавяне или премахване от индекс или масивни институционални блокови сделки могат да доведат до покачване или рязко падане на индикатора, но скокът в обема може да не е индикатор за тенденция.