Индустрията за потребителско финансиране отчете 22, 30% годишна печалба (YTD) на фона на рекордно ниската безработица, стабилния растеж на заплатите и високите показания на доверието на потребителите. В понеделник обаче вълна от продажби премина през акциите на кредитните услуги, след като страховете от рецесия възвърнаха сцеплението, породено от увеличаващите се глобални търговски спорове и падането на референтната 10-годишна банкнота, довела до частична инверсия на кривата на доходност. Доклади за възможни правителствени антитръстови разследвания на технически гиганти също претегляха върху запасите в космоса.
Тъй като антитръстовите сонди се нагряват върху членовете на FAANG, инвеститорите може да започнат да обмислят какво влияние ще имат върху съществуващите и бъдещите стратегически партньорства с водещи участници в кредитните услуги. По-специално, затягането на регламентите за поверителност може да осуети компаниите за кредитни карти, които споделят тенденциите на транзакциите с големи технологични компании.
От гледна точка на оценката, компаниите за обработка на плащания с голяма капачка търгуват с многократни печалби, което предполага, че цените вече могат да отразяват последния кръг от солидните тримесечни приходи. Техническият анализ подкрепя сценария с „цялостна оценка“, като последните модели за допълване предупреждават за някои краткосрочни продажби, преди тези акции да продължат да печелят. Търговците на суинг, които очакват продължаване на намаляващия импулс в понеделник в акциите на кредитните услуги, трябва да проверят тези три възможности за скъсяване.
Visa Inc. (V)
Visa Inc. (V) с пазарна капитализация от 346, 60 милиарда долара оперира като компания за платежни технологии, която улеснява търговията чрез прехвърляне на средства между потребители, търговци, финансови институции и стратегически партньори. През 2018 г. гигантът за плащания обработи 8, 2 трилиона долара транзакции за покупки. Visa отчете фискална печалба за второ тримесечие на акция от $ 1.31, като надвиши очакванията на анализаторите от $ 1.24. Приходите достигнаха 5, 5 милиарда долара, приблизително в съответствие с прогнозите. Компанията търгува с 32.8 пъти печалба, много над средното за индустрията, кратно на 21.9. Въпреки че акциите на Visa са върнали 22, 65% за годината, тя е по-ниска от средната възвръщаемост на кредитните услуги с близо 3% за същия период от 4 юни 2019 г. Инвеститорите получават дивидентна доходност от 0.61%.
Въпреки че акциите на Visa се събраха над 30% от ниската си вечер на Бъдни вечер, за да седнат здраво на територията на пазара на бикове, цената през последните месец формира двоен топ модел, което показва предстоящо отдръпване. Съществува и мечешка разлика между цената и индекса на относителната здравина (RSI), показваща намаляващ ентусиазъм на купувача. В понеделник търговията акциите се срина под значителна тенденция, която се простира до края на декември, което може да предизвика допълнителни продажби в следващите търговски сесии. Онези, които късат Visa на сегашното ниво, трябва да се стремят да покрият позицията си при основна подкрепа в края на септември или началото на октомври, като се въртят около 150 долара. Помислете дали да поръчате стоп-загуба малко над най-високия понеделник на $ 162, 83.
Mastercard Incorporated (MA)
Mastercard Incorporated (MA) предоставя обработка на транзакции и други свързани с плащанията продукти и услуги в повече от 200 държави. През 2018 г. той обработи над 4, 3 трилиона долара транзакции за покупки. Въпреки че 53-годишният бегемот на кредитна карта победи очакванията за растеж на най-горната и долната линия на Улицата, той търгува с висока премия за своите конкуренти с цена на печалба. съотношение (P / E съотношение) от 40, 4 - почти два пъти повече от средното за индустрията. Към 4 юни 2019 г. акциите на Mastercard имат пазарна стойност от 247, 45 милиарда долара и спорт със здрави 33, 66% печалба от YTD.
След стръмен четиримесечен рали, който да започне 2019 г., акциите на Mastercard са формирали двоен топ модел през целия май, намеквайки, че може да има краткосрочен топ. Подобно на Visa, вторият пик на модела направи по-висок максимум, докато вторият пик на RSI индикатора направи по-нисък максимум, за да добави мечешка дивергенция към сместа. Разбивката в понеделник под петмесечна тенденция осигурява входна точка за трейдърите на суинг. Консервативните търговци могат да изчакат цената да се затвори под деколтето на двойния топ, преди да извършат кратка продажба. Потърсете спад до $ 225, при което хоризонтална линия, свързваща предишното ценово действие, може да действа като подкрепа. Затворете сделките, ако акциите се движат над вчерашния връх на $ 252, 98.
PayPal Holdings, Inc. (PYPL)
С пазарна капачка от 123, 98 милиарда долара, PayPal Holdings, Inc. (PYPL) предлага технологична платформа, която позволява цифрови и мобилни плащания от името на потребителите и търговците. Нейните водещи разплащателни решения включват PayPal, PayPal Credit, Braintree, Venmo, Xoom и iZettle. Базираната в Калифорния компания отчете впечатляващи резултати от първото тримесечие, като регистрира ръст на печалбата от 37% на годишна база (YoY), докато приходите се увеличиха с 12% спрямо предходното тримесечие. Тъй като акциите понастоящем се търгуват с почти 60 пъти печалба, цената на акциите може би се дължи предимно на оптимистичните финансови резултати. Акциите на PayPal са нараснали с 25.48% от YTD към 4 юни 2019 г.
Въпреки че акциите на PayPal са само 8, 7% под 52-седмичния си връх от 114, 66 долара, двойният топ модел, който се е формирал през последните шест седмици, заплашва да прекрати възходящия тренд, който се е запазил през по-голямата част от 2019. спадът от 3.85% в понеделник се затвори под двете установена тенденция и деколте на модела, което прави тази кратка настройка най-привлекателната от трите обсъждани. Търговците трябва да зададат поръчка за печалба на ниво от $ 92, 50, където цената среща сблъсък на поддръжка от няколко въртящи максимума и 200-дневна проста подвижна средна стойност (SMA). Позиционирайте стоп над максимума в понеделник на $ 111.09, за да управлявате риска от намаляване.
StockCharts.com
