Какво е статут на финансиране
Статутът на финансиране сравнява активите с пасивите в пенсионен план. Тази точка от данни е полезна за разбиране колко служители наистина са обхванати в най-лошия сценарий, ако компанията или друга организация е принудена да изплати всичките си пенсионни обезщетения наведнъж.
Ключови заведения
- Статутът на финансиране е финансовото състояние на корпоративен пенсионен фонд. Състоянието на финансирането се измерва чрез изваждане на задълженията на пенсионния фонд от активите. Идеалният статут на финансиране не е непременно 100% финансиран и трябва да се определя от всяка компания.
Разбиране на състоянието на финансирането
Уравнението за определяне на състоянието на финансиране на плана е:
Състояние на финансиране = План активи - Задължение за прогнозирана полза (PBO)
Бъдещите задължения или задължения за обезщетения са това, което планът дължи на служителите за обслужване. Активите на плана, които обикновено се управляват от инвестиционен екип, се използват за изплащане на пенсионни обезщетения. Статусите на финансиране могат да варират от напълно финансирани до нефинансирани. Много експерти в индустрията считат фонд, който е поне 80% финансиран за здрав. Компаниите обикновено избират да нямат пенсионен фонд да бъдат финансирани на 100%. Това е така, защото повишаването на лихвите ще изтласка статута на финансиране над 100%. Много е трудно да се вземат пари от пенсионен фонд законно, така че парите, които биха могли да бъдат използвани за други цели, по същество са в капан, ситуация, която прави анализаторите и акционерите недоволни.
Анализатор може да изчисли състоянието на финансирането на компанията, използвайки цифри в бележката към пенсията. Това е във финансовите отчети на компанията. Някои предлагат компаниите да преместват пенсионния си дефицит или излишъци в баланса, а не просто да ги показват в бележките под линия. Преместването на финансираното състояние на пенсионните планове, както и други задължения за пенсионно осигуряване като планове за здравеопазване, в баланса може да принуди много компании да признаят тази потенциално голяма отговорност.
Типове финансиране и видове пенсионни планове
Има два основни типа пенсионни планове: план с дефинирани доходи (ПБ) и план с дефинирани вноски (ДК). Към 31 март 2019 г. активите на корпоративните DB в САЩ възлизат на 3, 2 трилиона долара, сочат данните на Институт за инвестиционни компании. В същото време активите на корпоративния DC в САЩ възлизат на 8, 2 трилиона долара. Корпорациите все по-често затварят пенсионните планове на нови служители или ги изключват и преминават служители към планове за постоянен ток.
В план за DB, работодателят гарантира, че служителят получава определена сума на обезщетение при пенсиониране, независимо от изпълнението на основния инвестиционен пул. Работодателят е отговорен за специфичен поток от пенсионни плащания към пенсионера (сумата в долара се определя по формула, която обикновено се основава на приходите и годините на служба).
В DC план работодателят прави специфични вноски за работника, обикновено съответстващи в различна степен на вноските, които правят служителите. Крайната полза, която служителят получава, зависи от инвестиционните резултати на плана. Планът за постоянен ток е по-евтин за една компания от традиционната пенсия, тъй като компанията е на куката за всичко, което фондът не може да генерира.
Най-известният план с дефинирани вноски е 401 (k) и неговият еквивалент за работниците с нестопанска цел, 403 (b). Експертите от индустрията прогнозират, че повечето американци, които имат само план за постоянен ток, са в крак с ужасно неподготвен за пенсиониране.
