По време на финансовата криза, която започна през 2008 г., ние постоянно чувахме и четем за корупцията и скандала на Уолстрийт. Запознахме се с термини като преобладаващи ценни книжа, обезпечени с ипотека ценни книжа, криза на рецесия и ликвидност. Напомняме и за по-новите скандали, когато чуваме имена като Бърни Мадоф. Мадоф измами милиарди от невинни инвеститори, като използва фиктивни финансови транзакции. През онези дни от Майн Стрийт без съмнение имаше силна неприязън към Уолстрийт. Много бивши инвеститори за първи път на фондовата борса не вярват, че това е справедливо място за игра. По същия начин много ветерани на пазара са били изгорени твърде много от алчните малцина за сметка на населението.
Така че инвеститорите с право се чудят дали борсата е подправена. Технически отговорът е, разбира се, не, фондовата борса не е подправена, но има някои реални недостатъци, които ще трябва да преодолеете, за да бъдете успешни малки инвеститори. Нека да разгледаме някои от тях тук, което от своя страна може да ви помогне да преминете през бъдещите пазарни сътресения.
Информация
Въпреки привидно безкрайните финансови данни и данни за акциите, намерени онлайн, като индивидуален инвеститор нямате достъп до вътрешни технически експерти или анализатори за изследвания. Повечето инвеститори също нямат сложни автоматизирани програми за търговия, които да предоставят предложения за търговия. Нито повечето средни инвеститори са квалифицирани в техническия анализ. Може би пренебрегван нюанс на този информационен дисбаланс е реалното време или разпространение на информация, което е от решаващо значение. Да, интернет е донякъде изравнителен фактор, но реалността е, че много институционални клиенти знаят резултата от информацията, преди инвестиращата общественост да го направи. Брокерските фирми обикновено имат изследователски отдел, както и екип от търговци. (За повече информация относно събирането на информация, вижте Flowback .)
капитал
Може би най-големият недостатък, с който се сблъскват малките инвеститори, е капиталът. Ако изобщо не сте запознати с работата на фондовия пазар, представете си, че притежавате малък магазин за удобства и искате да купите голяма поръчка на запалки за цигари за препродажба. Обаждате се на вашия дистрибутор и питате за цена. От друга страна, Wal-Mart се обажда на същия този дистрибутор и казва, че искат същите точни запалки за хилядите си магазини по целия свят. В края на деня Wal-Mart има по-голяма ценова мощност от магазина за удобство на мама и поп и ще получи по-добра цена.
Може би в по-малка степен същото важи и при покупка или продажба на акции. На ниво транзакция, подобно на Wal-Mart, по-голям клиент ще може да договори по-ниски цени на комисиони и такси в сравнение със средния инвеститор. Освен това средният инвеститор не получава същата възможност да се абонира за IPO, което прави една институция. Горещите IPO обикновено са запазени за предпочитаните клиенти: хедж фондове и пенсионни фондове и изключително високи нетни стойности. Само когато на всички предпочитани клиенти бъде предложено да се абонират за IPO, средният инвеститор ще получи шанс да инвестира. Но в този момент ще трябва да поставите под въпрос инвестиция в IPO, която всички основни клиенти са отхвърлили.
Политическо влияние
Колко отделни инвеститори имат пряк достъп до избрани държавни служители или са платили лобисти, за да се грижат за техните интереси? Въпреки очевидната изисканост на финансовите институции от страна на правителството по време на финансовата криза, тези финансови компании все още оказват огромно влияние върху нашия политически процес. Разбира се, компаниите за наркотици, тютюн и технологии също проявяват политическа доблест във Вашингтон. Много бивши държавни служители завършват големи корпоративни работни места и обратно. Повечето от нас нямат място на масата, когато се разглеждат или пишат нови закони. Разчитаме на нашите избрани служители да направят това за нас, които сме същите хора, които са повлияни от големите инвеститори.
Стратегии за смекчаване
Не се притеснявайте, има начини да работите на системата или поне да повишите информираността си за нея, но това изисква усилия. Информация, макар и не винаги достатъчно навременна, за да има значение, е на ваше разположение. Интернет се превърна в изравнител за малкия инвеститор. Финансови уебсайтове могат да помогнат на малките инвеститори да направят глави или опашки от финансовите пазари. Отделете час седмично, за да преглеждате бизнес новини и тенденции и да прочетете леснодостъпните изследователски доклади и профили на сайтове като Yahoo! Финанси и пазари на CBS пазари. Освен това е важно да следите внимателно инвестициите си и да спрете загубата независимо от това колко харесвате компанията, която притежавате. Много хора се изтриват от фондовия пазар, защото не поставят стоп загуби на своите инвестиции. Разбира се, много инвеститори използват диверсифицирани индексни фондове за инвестиционна стратегия и се считат за по-"пасивни" инвеститори. Независимо от вашия стил, наблюдението на вашите инвестиции е добро управление на риска.
Някои неща няма да бъдат преодолени, независимо колко домашни задачи или дисциплина показвате. Огромни инвестиционни капитали и политическо влияние са примери. Но човек може да прегледа публикациите и да се приведе в съответствие или поне да е наясно за къде отиват институционалните пари. Много публикации като Investor Business Daily определят институционалното спонсорство като критичен индикатор за инвестиране. Шансовете са в ваша полза, ако купувате акции, които имат присъстващо институционално присъствие. Важно е също така да се осъзнае, че пазарите вървят нагоре и надолу и изживяват това, което икономистите наричат екзогенни шокове. Това са събития, които никой, включително привилегированите няколко, не би могъл да предвиди.
заключение
Фондовият пазар технически не е монтиран за средния инвеститор. Съществуват закони и ръководни органи като Комисията за ценни книжа и борси (SEC), за да „изравняват условията за игра“ за ежедневните инвеститори. Има обаче неоспорими предимства, които мениджърите на пари на Уолстрийт имат над нас: навременния достъп до привилегирована информация, огромни количества капитал, политическо влияние и по-голям опит. Макар и заплашителни, тези очевидни недостатъци не трябва да ви разубеждават да постигнете инвестиционните си цели. Чрез внимателно наблюдение на вашите инвестиции и предприемане на стъпки за намаляване на риска като спиране на загубите, както и информиране за общите инвестиционни теми или тенденции, можете да преодолеете тези дисбаланси и все още да бъдете успешни във вашите инвестиционни начинания.
За свързано четене, вижте частния капитал за малкия инвеститор и защо да бъдете инвеститор на Copycat може да ви навреди .
