Какво представлява пенсионният план на изплащане?
Пенсионният план за изплащане е пенсионно споразумение, при което бенефициентите на плана решават колко искат да внесат, или като редовно се приспада определената сума от тяхната заплата, или като добавят желаната сума в еднократна сума. Пенсионният план на изплащане е подобен на 401 (k). Служителят може да избира сред различните възможности за инвестиране и да реши дали иска по-висока възвръщаемост, като инвестира в по-рисков фонд или по-безопасен фонд, който осигурява стабилна възвръщаемост.
Това е в контраст с изцяло финансираните пенсионни планове или планове с дефинирани доходи, когато пенсията се финансира от работодателя, а не от бъдещите му бенефициенти. Пенсионните планове с изплащане понякога се наричат „предварително финансирани пенсионни планове“.
Ключови заведения
- Пенсионният план за изплащане изисква от физическите лица да финансират собствените си пенсионни спестовни сметки с част от спечелените си доходи. Пенсионните планове при изплащане, за разлика от напълно финансираните или планове с дефинирани доходи, не гарантират колко пари ще получите при пенсиониране. 401 (к) планове и други пенсионни планове с дефинирани вноски са примери за пенсии с изплащане.
Как работят пенсионните планове с изплащане
Както отделните компании, така и правителствата могат да създават пенсии с изплащане. Един от най-известните примери за управляван от правителството план, който има елементи на изплащане, е Канада за пенсионен план (CPP).
Ако фирмата, за която работите, предлага пенсионен план с изплащане, най-вероятно ще вземете решение да решите колко пари искате да сте приспаднали от заплатата си и да инвестирате за бъдещите си пенсионни обезщетения. В зависимост от условията на плана, можете или да изтеглите определена сума пари за всеки период на изплащане, или да внесете сумата в еднократна сума. Това е подобно на това как се финансират планове с дефинирани вноски, като например 401 (k).
Когато бенефициентът на корпоративен пенсионен план достигне пенсионна възраст, той често може да избере да получава обезщетенията си или в еднократна сума, или като доживотна рента, при която обезщетенията ще се изплащат месечно за останалата част от живот на бенефициента.
Въпреки това, нивото на контрол, упражнявано от отделните участници, зависи от структурата на плана и от това дали планът се управлява частно или публично. Пенсионните планове, управлявани от правителствата, могат да използват думата "вноска", за да опишат парите, постъпващи в доверителния фонд, но обикновено тези вноски се основават на определена данъчна ставка и нито работниците, нито техните работодатели могат да имат всеки избор за това дали или колко плащат в плана. За разлика от това, частните пенсии с изплащане като цяло предлагат на участниците по-голяма гъвкавост.
Когато се пенсионирате, може да имате избор да получавате пенсията си в еднократна сума или месечни плащания за цял живот.
Специални съображения
Един от основните проблеми, с които се сблъскват държавните пенсионни системи, управлявани от държавата, са присъщите им политически рискове. Такива планове са предмет на решения, взети от политици, които могат да бъдат ограничени от традиционно краткия си хоризонт на планиране, често от четири години или по-малко - времеви хоризонт, който е далеч по-кратък, отколкото може да изисква пенсионната система на изплащане. Пенсионните системи с изплащане също се нуждаят от периодични корекции поради демографска и икономическа несигурност. Често тези корекции трябва да се извършват чрез дискреционно законодателство, което може да не отчита най-добрите дългосрочни интереси на вносителите и бенефициерите с плащане.
Пенсионните планове, осигурени от държавата, обикновено не предлагат много опции от страната на изплащането. Като цяло на бенефициентите се казва, когато те се считат за пенсионирани и им се дава само няколко възможности за това как да получат плащанията си при пенсиониране.
От друга страна, частните пенсии обикновено позволяват на бенефициента да избере еднократно разпределение или месечен доход при пенсиониране. Ако изберете еднократно плащане, администраторът на плана ви отрязва - или финансова институция, която сте определили - чек за цялата ви сума на пенсията. Вие поемате пълен контрол и след това отговаряте сами за управлението на пенсионните си активи. Ако изберете месечно плащане, администраторът вероятно ще използва пенсионните ви активи, за да закупи доживотен анюитетен договор, който ще ви плаща месечен доход и може да продължи да печели лихва с течение на времето.
