Днес финансовите съветници са длъжни да се ориентират във все по-сложни води, когато става въпрос за спазване на регулаторните норми. Тези, които решат да игнорират правилата, могат да се окажат в гореща вода с правителствата на FINRA, SEC, DOL и правителствата. Те също могат да бъдат изправени пред наказание или суспендиране от съветите на стандарти, които уреждат всички професионални обозначения, които биха могли да притежават.
Дори и тези, които следват правилата в най-добрите си възможности, все още могат да излязат извън границите на случай. Дигиталният пазар също отвори изцяло нова арена, която предлага собствен набор от правила, които трябва стриктно да се спазват.
Ето някои от най-големите главоболия при спазване на изискванията, с които съветниците се сблъскват на днешния пазар. (За повече информация вижте: Начините на съветниците трябва да се развиват.)
Времето гадно
Дигиталната революция направи проблемите на спазването на изискванията по-многобройни и сложни от всякога, а ако се съобразите с тях, понякога може да се почувствате работа на пълен работен ден. Някои съветници казват, че прекарват общо средно един ден на седмица, занимавайки се единствено с проблемите на спазването. Други казват, че значителна част от разходите им са разпределени за адекватно управление на съответствието.
Вярно е също, че някои представители на съответствието не разбират правилата сами. Има няколко инцидента, при които регулаторният персонал ограничава съветниците да правят определени неща, които са явно законни. Въпреки че изискват стриктно подчинение, на много отдели по спазване на изискванията липсва финансиране за привличане и задържане на компетентен персонал. Това не е улеснено от последното законодателство.
Дигиталният пазар въведе изцяло нова вълна от проблеми, свързани със съответствието, свързани с комуникацията с клиентите, рекламата и публикуването на блогове, които съветниците трябва да спазват, за да не останат настрана от нарушенията. Всяка публикация вероятно трябва да бъде изпратена за съответствие, преди да може да бъде разгледана. Всички служители също трябва да бъдат бдителни към това, което публикуват в собствените си профили в социалните медии, тъй като не трябва да публикуват нищо, което фирмата им не би била удобна за споделяне с обществеността. (За повече информация вижте: 5 блога, които задължително трябва да се четат за съветници.)
Ноктите на оценка
Съветниците, които се занимават с инвестиции или активи, които не се търгуват публично, трябва да имат надеждни средства за установяване на тяхната стойност. Но методите за оценка и процедурите за оценка, които използват, често се отхвърлят от отделите за спазване на изискванията, които само отговарят на изискванията за преглед на актива от регулаторна гледна точка, което може да намали стойността на актива под реалната му стойност. Някои фирми и брокери на посредници разработват строги процедури за бек офис, за да се справят с този проблем. (За повече информация вижте: Как да избегнете риска във вашата практика.)
Киберсигурност и кражба на лична карта
Това е може би най-голямото притеснително място за повечето съветници и служители по спазването на изискванията. Дигиталната кражба на клиентски активи или лична информация е най-лошият кошмар на всяка консултантска фирма. Експертите по киберсигурност изискват стените на сигурност, използвани от повечето консултантски фирми, все още са сравнително слаби и не могат да предотвратят решителна атака от експертни хакери.
Колкото и да е болезнено до крайната им точка, съветниците трябва да заделят адекватни ресурси за киберсигурност, за да гарантират безопасността на клиентските данни. Строгите процедури за обучение на административни асистенти и други членове на персонала трябва да бъдат съчетани с задълбочено обучение на клиентите по въпроси на сигурността, като например пазител на пароли и друга информация за вход. Тези мерки могат да помогнат за спиране или поне свеждане до минимум на кибератаки и неоторизиран достъп до фирмени портали. (За повече информация вижте: 7 съвета за киберсигурност за съветници.)
Маркетинг и реклама
Скандалите с публичните инвестиции, които станаха заглавия през последните десетилетия, оставиха множество нови регулации за рекламиране, особено в бизнеса с кредитиране. Съветниците, които предлагат ипотека в каквото и да е качество, са обвързани от правилата за реклама, посочени в Закона за истинското кредитиране. Онези, които предлагат други финансови продукти или услуги, също трябва да бъдат сигурни, че те включват необходимите отказа от отговорност и че рекламите им са етични и честни. (За свързаното четене вижте: Загубата на клиент не винаги е лоша.)
Попечителство на активи
Увереността, че всички клиентски активи са отчетени, може да включва повече от киберсигурност. Клиентите, които настояват да държат ценните си книжа във формуляра на сертификати, може да не се обръщат към съветника или фирмата, ако тези сертификати се загубят или откраднат. Съветниците трябва да определят стриктни политики в рамките на фирмите си за това как се обработват и съхраняват активи, включително чекове, пари в брой, сертификати за сигурност и документи за сметки. Клиентите трябва също така да бъдат обучени за своята отговорност да пазят тези елементи, докато те са в тяхно притежание.
Чуждестранно данъчно съответствие
Въпреки че този въпрос не е толкова универсален като другите фактори, изброени тук, спазването на чуждестранните данъци може да бъде най-трудното препятствие за съветниците, към които се прилага. Заможните клиенти, които се стремят да намалят данъчните си сметки, често се обръщат към чуждестранни и офшорни инвестиции и бизнес холдинги. Тези възможности могат да бъдат много доходоносни в някои случаи, но могат да създадат и някои много лепкави и сложни данъчни проблеми, когато подават декларациите си.
Законът за спазване на данъка върху чуждестранните сметки (FATCA) беше приет през 2010 г. с намерението да се засили инвеститорите, които търсят безмитна доходност на капитала извън нашите граници. Оставането на жалба в тази област може да бъде чудовищно трудно в някои случаи, тъй като може да включва получаване на финансови данни, които се предоставят от чужд източник, чиято достоверност е трудно да се провери.
Съветниците също могат да бъдат засегнати от загубващото предложение да се опитат да получат данни от източник, който не е готов да ги даде. Тези, които имат клиенти, притежаващи глобални холдинги, трябва да очакват да прекарат доста време, занимавайки се с тези проблеми, и трябва да обучат своите клиенти за възможните данъчни облекчения, с които те ще се сблъскат.
Долния ред
Справянето с проблемите на спазването е един от неизбежните аспекти на финансовата индустрия, а следването на всички правила, които уреждат всеки аспект от бизнеса на съветника, е по-лесно казано, отколкото да се направи. Въпреки това съветниците, които не отделят достатъчно внимание на този въпрос, могат да се окажат в гореща вода както с регулаторите, така и с клиентите си.
