Съдържание
- Променливи ануитети: грунд
- Функцията „Живот и полза“
- Жизнени ползи срещу портфейли
- Определете годността преди да купите
- Изследователски и сравнителен магазин
- Долния ред
В сектора на финансовите услуги продължава дебат относно полезността на променливите анюитети и целта, която те обслужват във финансовия портфейл на дадено лице. Мнозина смятат, че променливите анюитети не са подходящи за по-голямата част от инвеститорите, особено тъй като финансовите ползи често се разрушават от такси и неустойки.
Някои добавени функции обаче могат да направят променлива анюитет, подходяща за определени инвеститори, в зависимост от финансовия профил на инвеститора и хоризонта на пенсиониране. Нека да разгледаме функцията „жизнена полза“ и как тя може или не може да ви бъде от полза.
Ключови заведения
- Инвестирането в променлива рента е по-малко гъвкаво, отколкото поддържането на традиционно портфолио, което инвестира в акции, облигации и взаимни фондове. Променлива анюитет с функция за издръжка на живот е особено подходяща за хора с нисък толеранс на риска и ограничени средства. Жизнена полза функция в променлива анюитет неизбежно ще дойде на цена: допълнителни такси.
Променливи ануюти: грунд на високо ниво
Променлива анюитет е финансово отсрочен данъчен продукт, който ви плаща обезщетения за определен брой години и обезщетение за смърт на вашите бенефициенти. Ползата, която получавате, обикновено се основава на плащанията за покупки и изпълнението на основните инвестиции. Основните инвестиции могат да бъдат диверсифицирани и балансирани, което ви осигурява гъвкавост да наблюдавате и управлявате портфолиото си.
Продуктът с променлива анюитет обаче може да подлежи на различни такси:
- Основни разходи за фонд Административни таксиТеми за специални функции, които се добавят към анюитета
Функцията „Живот и полза“
Функцията за издръжка на живот обикновено е незадължителна и се предлага за сметка на плащането на допълнителни такси. Въпреки допълнителните разходи, някои финансови съветници и потребители смятат, че си струва да получат предоставените гарантирани ползи. Жизненото обезщетение - както подсказва името - има за цел да гарантира предоставеното обезщетение и за тази цел обикновено предлага гарантирана защита на основната инвестиция и анюитетни плащания или гарантира минимален доход за определен период от време на вас и вашия бенефициент.
Има няколко вида функции за изгода от живот, включително следното:
Гарантирана минимална полза за натрупване
Гарантираното минимално обезщетение за натрупване (GMAB) гарантира, че стойността на рентата няма да падне под основната сума на инвестицията, която се нарича акумулация, независимо от пазарните резултати на основните инвестиции.
Разбира се, тегленията не се включват в тази гаранция, тъй като ще намалят размера на главницата. За да отговаря на условията, договорът обикновено включва уговорка, която изисква основната инвестиция да бъде задържана за минимален период, без тегления да се извършват през този период.
Гарантирана минимална полза за изтегляне
Гарантираното минимално обезщетение за теглене (GMWB) обикновено гласи, че ще получите определена сума чрез тегления от анюитета. Най-малкото съвкупното общо теглене ще бъде не по-малко от вложената главница, но може да бъде повече от тази сума.
По принцип гаранцията покрива минимално плащане на главница за определен период или през живота на вас и на вашия бенефициент, като плащанията продължават към вашия бенефициент след смъртта ви.
Гарантирано обезщетение за минимален доход (GMIB)
При функцията за гарантиран минимален доход (GMIB), ви се обещава минимална норма на възвръщаемост на главницата, независимо от пазарните резултати на основните инвестиции. Въз основа на възвръщаемостта ви се гарантират минимални суми за анюитетни плащания, които могат да бъдат повече от предвидените, ако пазарните резултати на инвестициите произвеждат норма на възвръщаемост, по-висока от гарантираната минимална норма на възвръщаемост.
Обикновено основната сума се изисква да остане недокосната в продължение на минимален брой години, за да можете да имате право на това обезщетение.
Няма едноразмерно решение за всички
Действителното наименование, използвано за етикетиране на тези обезщетения, може да се различава при финансовите институции и специфичните разпоредби на продуктите също могат да варират. Като такъв, трябва да прегледате характеристиките на продуктите, от които се интересувате, за да определите дали те включват ползите, които желаете. Макар че гарантираните ползи често са най-атрактивните характеристики на тези фиксирани анюитети, тя все още не предлага решение за един размер за всички, а годността ще зависи от вашите нужди и финансов профил.
Жизнени ползи срещу традиционните портфейли
Инвестирането в традиционно портфолио, което позволява директни инвестиции в акции, облигации и взаимни фондове, осигурява по-голяма гъвкавост, отколкото инвестирането в рента. Инвестиционните рискове обаче могат да бъдат темперирани или дори елиминирани с променлива анюитет, която включва функция на GMIB.
В допълнение, функцията за издръжка на живот може да помогне за осигуряване на спокойствие чрез гарантиран доход за хора без толерантност към риска поради фактори като ограничени активи в яйцето за пенсионно гнездо, кратък хоризонт на пенсиониране или просто изключително крайно внимание при загуба на пазара стойност на инвестициите.
От друга страна, инвестирането в променлива рента позволява ограничен контрол върху получаването на доход и размера на него. След като размерът на дохода и анюитетният период и график се определят, обикновено сте заключени в тях, с изключение на случаите, когато сумата намалява или нараства поради пазарните резултати. Традиционният инвестиционен портфейл позволява по-голяма гъвкавост, тъй като можете да изтеглите всяка сума или процент въз основа на финансовата нужда или желание към момента на оттеглянето.
Определете годността преди да купите
През 2019 г. фондовата борса бръмче, но имаше моменти - и те ще дойдат отново - когато много инвеститори започнаха да виждат, че техните пенсионни портфейли губят значителна пазарна стойност. В такива моменти променливата рента с функция за издръжка на живот може да бъде добро решение за защита на вашето гнездово яйце.
В други ситуации обаче може и да не е така. Например трябва да се вземе предвид продължителността на живота ви. Вероятно ще успеете ли да се възползвате от жизнените ползи? Ако имате инвалидизираща болест или кратка продължителност на живота, променливата рента - включително тази с жизнено обезщетение - може да не е добро допълнение към вашето пенсионно портфолио.
Ако вашият финансов съветник получава комисионна за продажба на променлива рента, уверете се, че знаете какво получавате в замяна на тази комисионна.
Изследователски и сравнителен магазин
Едно от негативните мнения за анюитетите е, че те често се натискат върху неподходящи инвеститори поради високата комисионна, която инвестиционният съветник обикновено получава за продажба на продукта. Това не винаги е така, тъй като много финансови съветници работят с клиенти, за да гарантират, че те получават продукти, подходящи за техните финансови и пенсионни профили.
Освен това можете да изберете да купите тези продукти директно от издатели, които не получават комисионна от продажбата. В много случаи се предоставят допълнителни услуги и поддръжка на клиенти в замяна на комисионната. Въпреки това, ако плащането на комисионна не води до допълнителни ползи, тогава може да има смисъл да закупите продукта от доставчик на самообслужване. Като такъв, трябва да попитате себе си или своя инвестиционен съветник какво се получава в замяна на комисионната.
Долния ред
Основен определящ фактор, който влияе върху избора ви между анюитет и традиционно портфолио е вашата нужда от гарантиран доход. Ако имате малък или никакъв толеранс към риска или ограничени финансови ресурси, рентата може да осигури необходимия поток от гарантиран доход. Определянето на годността не може да бъде прекалено подчертано и обикновено не се основава само на размера на вашето гнездово яйце и дължината на пенсионния ви хоризонт.
Сдвояването на неподходящи продукти с инвеститори е една от най-лошите грешки, които могат да бъдат направени с финансовото планиране. За много хора това инвестиционно решение е последната стъпка, предприета по пътя им към пенсиониране и често грешките не могат да бъдат коригирани, без да им струва големи суми такси. Независимо от това колко добър продукт може да изглежда, той няма да е идеален за всички и трябва да се внимава специално, за да гарантирате, че не само разбирате неговите предимства и функции, но и сте наясно как се сравнява с други финансови продукти.
