Съдържание
- Моделът Портър пет сили
- Перспектива на пет сили
- Конкуренция в индустрията
- Преговаряща сила на купувачите
- Заплаха от нови участници
- Преговаряща сила на доставчиците
- Заплаха от заместващи продукти
Инвеститорите и пазарните анализатори често търсят различни гледни точки за пазарния анализ на компаниите, за да получат по-добра представа за позициите и силните страни на компаниите в техните конкретни отрасли. Един инструмент за фундаментален анализ, който надхвърля само изследването на финансовите показатели като съотношението цена-книга (P / B), е Моделът на петте сили на Майкъл Портър.
Моделът Портър пет сили
Майкъл Портър разработва метода за анализ на Five Force през 1979 г. Моделът Five Five цели да изследва пет ключови сили на конкуренция в дадена индустрия. Основната сила, изследвана от модела на Портър, е нивото на конкуренция в дадена индустрия. Човек може дори да твърди, че моделът на Портър е по същество анализ на конкурентоспособността или неконкурентоспособността на дадена индустрия. Останалите четири сили, разгледани в модела на Портър, влияят върху нивото на конкуренция. Те включват заплахата от нови участници на пазара, заплахата на потребителите, които избират заместващи продукти, пазарната сила на доставчиците в индустрията и пазарната сила на купувачи или потребители на пазара на индустрията.
Ключови заведения
- Apple, Inc. се превърна в една от най-ценните световни компании и уважавани марки. Моделът на петте сили на Партър може да се приложи към Apple, за да разбере позицията си в своята индустрия и конкуренцията. Този вид анализ показва, че Apple все още е в силна пазарна позиция, но е изправена пред няколко заплахи за своето доминиране.
Apple на пазара от перспектива на пет сили
Чрез своите компютри и операционна система Macintosh, iPad, iPhone и други продукти, Apple, Inc. (NASDAQ: AAPL) постигна огромен успех като компания, въпреки че премина през редица цикли нагоре и надолу от основаването си през 1976 г. През 2018 г., Apple постигна забележителното отличие като първата американска компания, получила пазарна капитализация над 1 трилион долара. Успехът на Apple се дължи най-вече на способността му да иновации и предлага на пазара уникални продукти, които създадоха значителна лоялност към марката. Нейните стратегии за разработване на продукти и маркетингови стратегии разкриват осъзнаването на необходимостта да се справят с основните сили на пазара, които могат да повлияят на пазарния дял и рентабилността на Apple.
Анализът на Five Force за позицията на Apple в технологичния сектор показва конкуренцията в индустрията и пазарната сила на купувачите като двете най-силни пазарни сили, които могат да повлияят на печалбата на Apple. Изгодната сила на доставчиците, заплахата купувачите да изберат заместващи продукти и заплахата от нови участници на пазара са все по-слаби елементи сред ключовите индустриални сили.
Конкуренция в индустрията
Нивото на конкуренция сред големите компании, които се конкурират директно с Apple в технологичния сектор, е високо. Apple е в пряка конкуренция с компании като Google, Inc., Hewlett-Packard Company, Samsung Electronics Co., Ltd. и Amazon, Inc. Всички тези компании харчат значителен капитал за научни изследвания и разработки и маркетинг, само като Apple. По този начин конкурентната сила в сектора е силна.
Едно нещо, което прави индустрията толкова конкурентоспособна, е сравнително ниската цена на превключване. Това не изисква значителна инвестиция за потребителя, за да изхвърли iPad на Apple за Amazon Kindle или други таблетни компютри. Заплахата от конкуренцията на пазара е ключово съображение за Apple, което тя се справи главно чрез непрекъснато разработване на нови и уникални продукти за увеличаване и укрепване на позициите си на пазарен дял.
Преговаряща сила на купувачите
Посоченият по-горе елемент на ниска цена за превключване засилва пазарната сила на купувачите като ключова сила, която Apple трябва да вземе предвид. По същество има две точки на по-нататъшен анализ в рамките на тази сила: индивидуалната преговаряща сила на купувачите и тяхната колективна преговорна сила. За Apple индивидуалната сила на договаряне е слаба сила, тъй като загубата на всеки един клиент представлява незначителен размер на приходите за Apple. Въпреки това, силата на колективното пазарно договаряне на клиентите, възможността за масови дефекти на клиентите на конкурент е силна сила.
Apple противодейства на тази силна сила, като продължава да прави значителни капиталови разходи за научноизследователска и развойна дейност, което му позволява да продължава да развива нови и уникални продукти като Airpods и Apple Watch, и като изгражда значителна лоялност към марката. Apple е много успешна в тази област на конкуренция, създавайки голяма клиентска база, която по принцип не би помислила да изостави своите iPhone в полза на друг конкурент на смартфони.
Заплаха от нови участници на пазара
Заплахата от нов участник на пазара, който може сериозно да застраши пазарния дял на Apple, е сравнително малка. Това се дължи предимно на два фактора: изключително високата цена за създаване на компания в сектора и допълнителните високи разходи за установяване на разпознаваемост на марката. Всеки нов участник на пазара на лични компютри или смартфони трябва да разполага с огромно количество капитал, само за да харчи за научноизследователска и развойна дейност и производство, за да разработи и произведе собствено продуктово портфолио, преди изобщо да пусне продуктите си на пазара и да започне да генерира приходи. Такъв участник се сблъсква с вече установената силна конкуренция в отрасъла, която съществува между Apple и основните й конкуренти, всички от които са големи, утвърдени фирми. Вторичното предизвикателство е установяването на разпознаваемост на марката в отрасъл, който вече има няколко компании, като Apple, Google и Amazon, с много силно разпознаване на марката.
Въпреки че е възможно някоя нова компания, може би китайска фирма с финансова подкрепа от страна на правителството, в крайна сметка да оспори позицията на Apple в индустрията, в близко бъдеще вероятността да възникне такъв предизвикател е отдалечена. Независимо от това, за Apple е важно да продължи да укрепва конкурентните си позиции чрез разработване на нови продукти и изграждане на лоялност към марката, за да постави всички потенциални нови участници в индустрията в по-голям конкурентно неблагоприятно положение.
Преговаряща сила на доставчиците
Изгодната сила на доставчиците е сравнително слаба сила на пазара на продукти на Apple. Изгодната позиция на доставчиците е отслабена от големия брой потенциални доставчици за Apple и изобилието от предлагане. Apple може да избира измежду голям брой потенциални доставчици на компоненти за своите продукти. Промишлеността на доставчиците на части, като производителите на компютърни процесори, самите са силно конкурентни.
Разходите за превключване на Apple за обмен на един доставчик за друг са сравнително ниски и не са съществена пречка. Плюс това, Apple е основен клиент за повечето от своите доставчици на части и следователно един от неговите доставчици е много неохотен да рискува да загуби. Това засилва позицията на Apple в преговорите с доставчиците, докато обратното отслабва техните позиции. Преговорната сила на доставчиците на компоненти за части не е особено важна нито за Apple, нито за основните му конкуренти.
Заплаха на купувачите, избрали за заместващи продукти
Заместващите продукти, в рамките на модела на Porter's Five Force, не са продукти, които пряко се конкурират с продуктите на компанията, а възможни заместители на тях. В случая на Apple, пример за заместващ продукт е стационарен телефон, който може да бъде заместител за притежаване на iPhone.
Тази пазарна сила е сравнително ниска за Apple поради факта, че повечето потенциални заместващи продукти имат ограничени възможности в сравнение с продуктите на Apple, както в примера на стационарен телефон в сравнение с iPhone, който има възможност да прави много повече от просто да извършва телефонни разговори,
