Индустриалната средна стойност на Dow Jones (DJIA) е индекс, отразяващ средната цена на 30-те запаса, включени в измерването. Следователно, тъй като това е просто изчислена средна стойност, не можете да инвестирате в самия индекс. Съществуват обаче определени инвестиционни продукти, които дават сходни резултати с представянето на индекса.
Можете да закупите акции във всяка от 30-те компании, които в момента са включени в Dow Jones Industrial Average. Макар и на пръв поглед да е просто, това може да струва скъпо, като цената на акция над 100 долара за много от компонентите компании. След това трябва да продадете компании, тъй като те са отпаднали от индекса и да купуват заместващите компании, тъй като Dow Jones периодично се променя. За повечето инвеститори това не е правдоподобен начин за инвестиране.
Вместо това потърсете индексни фондове, свързани с Dow Jones или борсово търгувани фондове (ETFs), които проследяват индекса. Инвестирането в тези фондове изисква далеч по-малък първоначален разход на пари, като същевременно предлага ефективност, отразяваща тази на Dow Jones. Например, SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (DIA), търгува на приблизително 1/100 от цената на индекса на Dow Jones. Вашата инвестиция се движи с почти идентичен процент с индекса, нагоре или надолу. Някои средства дори предлагат възможност да играете на Dow Jones на мече пазар, като ProShares Short Dow 30 ETF (DOG). Този фонд се движи в обратна посока от Dow Jones, така че в мечешки пазар можете да купувате акции от DOG и да видите как вашата стойност на акциите се увеличава, когато Dow Jones пада. Независимо кой сте избрали за портфолиото си и независимо от времето на пазара, тези средства правят притежаването на част от изпълнението на Dow Jones.
Съветник Insight
Ръсел Уейн, CFP®
Sound Asset Management Inc., Weston, CT
Не можете да купувате акции в Dow Jones Industrial Average (DJIA), но можете да закупите борсово търгуван фонд, който проследява индекса и държи всичките 30 от акциите пропорционално на техните тегла в DJIA.
Интересен вариант на тази стратегия е ETF, който следва стратегията „Dogs of the Dow“, като се концентрира само върху 10-те най-доходни акции на индекса, които обикновено са с най-ниска цена. В исторически план тази стратегия доведе до впечатляваща възвръщаемост във времето, но имаше и многогодишни периоди, в които генерираше разочароващо представяне.
Друг ETF използва ливъридж (заем), за да осигури два пъти дневно изпълнение на DJIA, въпреки че това е много рисковано, тъй като също има възможност да донесе два пъти загубата.
