Какво е обща сметка
Общата сметка е, когато застрахователят депозира премии от застрахователни политики, от които се сключва и от които финансира ежедневните операции на бизнеса. Общата сметка не отделя обезпечение на конкретна политика и вместо това третира всички средства съвкупно.
НАРУШЕНИЕ НАДОЛУ Общ акаунт
Когато застрахователната компания предприеме нова полица, тя се изплаща премия от притежателя на полицата. Тези премии се внасят в общата сметка на застрахователя. Застрахователят ще използва тези средства по различни начини. Той ще задели част като резерв за загуба, който се използва за покриване на прогнозните загуби, които очаква да настъпи през годината. Също така ще използва тези средства за заплащане на операции, персонал и други бизнес разходи. За да се увеличи рентабилността обаче, тя ще инвестира част от тези премии и в активи с различни рискови профили и ликвидности.
Активите, държани в общата сметка, са „собственост“ на общата сметка и не се приписват на конкретна политика, а по-скоро на всички политики в съвкупност. Застрахователят обаче може да избере да създаде отделни сметки, които да заделят активи за конкретни полици или задължения. Активите в отделните сметки са предназначени да покрият политическите рискове, свързани с отделната сметка, въпреки че ако в крайна сметка активите на отделната сметка се окажат недостатъчни, застрахователят може да използва общи средства за сметка, за да запълни всички пропуски.
Обща стратегия за инвестиране в сметки
Активите, намерени в общата сметка, могат да бъдат управлявани вътрешно или управлението може да бъде осигурено от трета страна. Засилената световна конкуренция и промяната на продуктите с агресивно ценообразуване и гаранции принудиха много ръководители на застрахователни компании да преоценят традиционната си стратегия за инвестиране за средства по обща сметка. Апетитът към риска за застрахователните компании обикновено е сравнително нисък, тъй като те трябва да гарантират, че са налични средства за покриване на задължения.
По-малко вероятно е застрахователите да инвестират в акции и опции, отколкото да инвестират в постоянен доход или недвижими имоти. Инвестиционният портфейл с обща сметка обикновено съдържа облигации и ипотеки с инвестиционен клас. Според SNL Financial към края на 2016 г. инвестиционният портфейл на животозастрахователни превозвачи се състои от 75, 86 процента облигации и 11, 69 процента ипотечни кредити. 33 процента от облигационния портфейл са с падеж по-малко от 5 години; 46 процента са имали падеж между 5 и 20 години, а 21 процента са с падеж над 20 години. Поради нестабилността инвестициите в акции и други акции не са широко включени в общия портфейл на сметките и през 2016 г. са съставлявали по-малко от 2 процента от общите инвестиционни портфейли за застрахователни превозвачи.
