Какво е количествена търговия
Количествената търговия се състои от търговски стратегии, базирани на количествен анализ, които разчитат на математически изчисления и натрошаване на броя, за да идентифицират възможностите за търговия. Цената и обемът са два от по-често срещаните данни, използвани в количествения анализ като основни входни данни в математическите модели.
Тъй като количествената търговия обикновено се използва от финансовите институции и хедж фондовете, транзакциите обикновено са големи и могат да включват покупка и продажба на стотици хиляди акции и други ценни книжа. Количествената търговия обаче все по-често се използва от отделни инвеститори.
Основи на количествената търговия
Цената и обемът са два от по-често срещаните данни, използвани в количествения анализ като основни входни данни в математическите модели.
Количествените техники за търговия включват високочестотна търговия, алгоритмична търговия и статистически арбитраж. Тези техники са с бърз огън и обикновено имат краткосрочни инвестиционни хоризонти. Много от количествените търговци са по-запознати с количествените инструменти, като подвижни средни и осцилатори.
Разбиране на количествената търговия
Количествените търговци се възползват от съвременните технологии, математиката и наличието на изчерпателни бази данни за вземане на рационални търговски решения.
Количествените търговци предприемат търговска техника и създават модел на нея с помощта на математика и след това те разработват компютърна програма, която прилага модела към исторически пазарни данни. След това моделът е подкрепен и оптимизиран. Ако се постигнат благоприятни резултати, системата след това се прилага на пазари в реално време с реален капитал.
Начинът на функциониране на количествените модели за търговия може да бъде най-добре описан с помощта на аналогия. Помислете за метеорологичен доклад, в който метеорологът прогнозира 90% вероятност за дъжд, докато слънцето грее. Метеорологът извежда това противоинтуитивно заключение, като събира и анализира климатичните данни от сензори в цялата зона.
Компютъризиран количествен анализ разкрива специфични модели в данните. Когато тези модели се сравняват със същите модели, разкрити в историческите данни за климата (backtesting) и 90 от 100 пъти резултатът е дъжд, тогава метеорологът може да направи заключението с увереност, оттук и 90% прогнозата. Количествените търговци прилагат същия този процес на финансовия пазар, за да вземат търговски решения.
Ключови заведения
- Количествената търговия е стратегия, която използва математически функции за автоматизиране на модели за търговия. При този вид търговия, защитени данни се прилагат към различни сценарии за търговия, за да се открият възможности за печалба. Предимството на количествената търговия е, че позволява оптимално използване на задържани данни и елиминира емоционалното вземане на решения по време на търговията. Недостатъкът на количествената търговия е, че тя има ограничена употреба. Количествената стратегия за търговия губи своята ефективност след промяна на пазарните условия.
Пример за количествена търговия
В зависимост от изследванията и предпочитанията на търговеца, количествените алгоритми за търговия могат да бъдат персонализирани за оценка на различни параметри, свързани с акцията. Помислете за случая с търговец, който вярва в инерция за инвестиране. Тя може да избере да напише проста програма, която избира победителите по време на възходящ импулс на пазарите. По време на следващия пазарен подем програмата ще закупи тези акции. Това е доста прост пример за количествена търговия. Обикновено асортимент от параметри, от технически анализ до стойности на запасите до фундаментален анализ, се използват за избиране на сложна комбинация от запаси, предназначена да увеличи печалбите. Тези параметри се програмират в система за търговия, за да се възползват от пазарните движения.
Предимства и недостатъци на количествената търговия
Целта на търговията е да се изчисли оптималната вероятност за извършване на печеливша търговия. Типичният търговец може ефективно да наблюдава, анализира и взема търговски решения за ограничен брой ценни книжа, преди количеството на входящите данни да надвие процеса на вземане на решения. Използването на количествени техники за търговия осветява тази граница чрез използване на компютри за автоматизиране на решенията за наблюдение, анализ и търговия.
Преодоляването на емоцията е един от най-разпространените проблеми при търговията. Независимо дали е страх или алчност, когато търгувате, емоцията служи само за задушаване на рационалното мислене, което обикновено води до загуби. Компютрите и математиката не притежават емоции, така че количествената търговия премахва този проблем.
Количествената търговия има своите проблеми. Финансовите пазари са едни от най-динамичните субекти, които съществуват. Следователно, количествените модели за търговия трябва да бъдат толкова динамични, за да бъдат постоянно успешни. Много количествени търговци разработват модели, които са временно изгодни за пазарните условия, за които са разработени, но в крайна сметка се провалят, когато пазарните условия се променят.
