Какво е коригиран спрямо риска коефициент на капитал?
Коефициентът на капитал, коригиран към риска, се използва за оценка на способността на финансовата институция да продължи да функционира в случай на икономически спад. Изчислява се чрез разделяне на общия коригиран капитал на финансовата институция на нейните рисково претеглени активи (RWA).
Разбиране на капитала, коригиран към риска
Коефициентът на коригиран към риска измерва устойчивостта на баланса на финансовата институция, с акцент върху капиталовите ресурси, за да издържи даден икономически риск или рецесия. Колкото по-голям е капиталът на институцията, толкова по-голям е коефициентът й на капитал, което трябва да означава по-голяма вероятност предприятието да остане стабилно в случай на сериозен икономически спад.
Знаменателят в това съотношение е донякъде сложен, тъй като всеки притежаван актив трябва да бъде оценен по способността му да изпълнява според очакванията. Например фабриката за доходи не е сигурна, че генерира положителен паричен поток. Положителният паричен поток може да зависи от капиталовите разходи, ремонта, поддържането, преговорите по труда и много други фактори. За финансов актив, като корпоративна облигация, рентабилността зависи от лихвените проценти и рисковете по подразбиране на емитента. Банковите заеми обикновено идват с обезщетение за загуба.
Изчисляване на коригиран спрямо риска коефициент на капитал
Определянето на общия ви коригиран капитал е първата стъпка при определяне на коефициента, коригиран към риска. Общият коригиран капитал е сумата от инструменти на собствения капитал и близо до собствения капитал, коригирани според съдържанието им в собствения капитал.
След това се измерва стойността на рисково претеглените активи (RWA). Стойността на RWA е сумата от всеки актив, умножена по зададения му индивидуален риск. Това число се посочва като процент и отразява шансовете, че активът ще запази стойността си, т.е. няма да стане безполезен.
Например, паричните и държавните облигации имат почти 100% шанс да останат платежоспособни. Ипотечните кредити вероятно ще имат междинен рисков профил, докато деривативите трябва да имат много по-висок коефициент на риск, който им се приписва.
Последната стъпка при определяне на съотношението на коригиран към риска капитал е да се раздели общият коригиран капитал на рисково претеглените активи (RWA). Това изчисление ще доведе до коефициент на коригиране на риска. Колкото по-голям е съотношението на капитала, коригиран към риска, толкова по-добра е способността на финансовата институция да издържа на икономически спад.
Стандартизация на коригирания към риска капиталов коефициент
Целта на съотношението на капитала, коригиран към риска, е да се оцени действителният праг на риска на институцията с по-висока степен на точност. Той също така позволява сравнения в различни географски места, включително сравнения в различни страни.
Първоначално Базелският комитет за банков надзор препоръча тези стандарти и разпоредби за банките в документ, наречен Базел I. Препоръката беше преразгледана по-късно от Базел II, който съветваше банките да носят достатъчно капитал, за да покрият поне 8% от своите рисково претеглени активи, Базел III усъвършенства документа, като допълнително посочва, че изчисляването на рисково претеглените активи зависи от това коя версия на документа се следва.
