Какви са правилата за честна практика
Правилата за честна практика са кодекс за поведение на американските брокери, който изисква лоялност и коректни отношения с клиентите. Разработени от Националната асоциация на дилърите на ценни книжа и сега администрирани от Регулаторния орган на финансовата индустрия (FINRA), Правилата за честна практика предоставят подробни указания за това как брокерите могат да се придържат към своята мисия, която е да защитава инвеститорите и да поддържа целостта на пазар. Правилата за честна практика, които определят и популяризират етичните стандарти, са в допълнение към пълния набор от законови изисквания, както са определени в законите за ценните книжа.
Разбиване на правила за честна практика
Казано накратко, Правилата на честната практика изискват брокерите да се отнасят към клиентите справедливо и справедливо. В широк поглед Правилата на честната практика обхващат справедливата сделка, задължението за лоялност, задължението за разкриване и други задължения, които брокерът и дилърите изпълняват за своите клиенти.
Правила на честната практика: забранено поведение
Със своите Правила за честна практика FINRA поставя редица ограничения за брокери и дилъри. Например, на брокерите е забранено да използват информация, получена от продавача, за да искат продажби от други клиенти, освен ако продавачът изрично не одобри подобно действие. Правилата обхващат и няколко други неетични поведения, като избиване, при което брокерът създава прекомерно количество дейност в клиентски акаунт, за да генерира големи комисиони.
Правилата за честна практика също се отнасят до измамни и измамни практики. Например, търговията напред, която включва брокер, който извършва сделки за сметка на фирмата си, докато все още има неизпълнени клиентски поръчки, е забранена практика. Освен това правилата забраняват на брокерите да извършват сделки в клиентска сметка без тяхно знание. Други забранени действия включват:
- Осигуряване на гаранции за изпълнение, извършване на краткосрочни сделки с взаимни фондове или преминаване от един фонд в друг без причина или лично заемане на пари на клиент или вземане на пари от клиент. Препоръчва се сложни, високорискови продукти, като деривати, опции и други рискови ценни книжа, докато не разберат, че клиентът може да си позволи значителна загуба. Представяне на продукти, отправяне на препоръки, продажба на дивиденти или пропускане на ключови факти за ценни книжа или ценни книжа.
За повече информация вижте информационната страница на FINRA за забранено поведение.
Правила на честната практика: Наказания
Нарушаването на правилата за честна практика може да доведе до сериозни санкции за брокери и дилъри. Например брокерите и дилърите могат да бъдат обект на глоби, санкции, ограничения на техните практики, обществено недоверие на поведението им, отмяна на членството им във FINRA или дори забрана за асоцииране с други членове на FINRA. FINRA публикува списък с месечни и тримесечни списъци на дисциплинарни действия, предприети срещу физически лица или фирми, които нарушават правилата му.
