Акциите на инвестиционните банки изпаднаха в полза на инвеститорите през 2018 г., след като се появиха опасения от бавни печалби, причинени от по-бавния растеж на кредитите и свиването на маржовете поради увеличените разходи за депозити.
"Банките се справят ужасно, защото обемът на кредитите вероятно ще се свие, тъй като виждаме, че лихвените проценти се повишават, защото е трудно хората да си позволят по-високи лихви", заяви изпълнителният директор на DoubleLine Capital Джефри Гундлах пред CNBC през октомври. Близо годишната търговска война между Съединените щати и Китай, както и главоболието, изглаждащо работеща сделка за Brexit, също хвърлиха сенки върху някога обичания финансов сектор.
Въпреки че Федералният резерв (Фед) вероятно ще повиши лихвите най-малко два пъти през 2019 г., се очаква дейността по сливане и придобиване (M&A) да остане стабилна поради непрекъснатия растеж на корпоративните приходи, макар и с по-бавни темпове и близо до всички времена. ниски лихви в развиващите се пазарни икономики. В допълнение, първоначалните публични оферти (IPO), по-специално от технологичните компании, трябва да продължат да увеличават печалбите на инвестиционните банки през следващата година, като нарушителите на акциите на Uber Technologies Inc. и Lyft Inc. обмислят да станат публични.
Търговците, които смятат, че скорошните тежки продажби на акции на инвестиционни банки могат да бъдат прекалени, трябва да проучат възможностите за търговия в тези три тежки категории на финансовия сектор.
Goldman Sachs Group, Inc. (GS)
Goldman Sachs Group, Inc. (GS), основана през 1869 г., е глобална инвестиционна банка, която е специализирана в сделки с ценни книжа, управление на инвестиции и институционални клиентски услуги. Базираната в Ню Йорк компания генерира 40% от нетните приходи извън района на Америка. Акциите на Goldman Sachs имат пазарна капитализация от 62, 96 милиарда долара, предлагат 1, 87% доходност за дивидент напред и е с 32, 33% годишно до момента (YTD) към 20 декември 2018 г.
Цената на акциите на финансовата фирма започна да се движи по-ниска от средата на април, като спадът се ускори през ноември и декември. Въпреки че фондовата диаграма на Goldman изглежда слаба, цената в момента е разположена на долната тенденция на падащ клин, който може да осигури опорна зона, от която да се извърши обръщане. За да не хванат падащ нож, търговците трябва да изчакат бичи модел на свещници, като например чук или пиърсинг, преди да продължат дълго. Вижте как да излезете от корекция до нивото от 200 долара, където цената намира съчетание на съпротива от 50% нивото на корекция на Фибоначи и 50-дневната проста подвижна средна стойност (SMA). Поставете поръчка за спиране на загубите под образеца за обръщане, използван за влизане в търговията.
Morgan Stanley (MS)
Morgan Stanley (MS) с пазарна граница от 67, 6 милиарда долара предоставя на корпорации, правителства и други финансови институции редица финансови продукти и услуги, като институционални ценни книжа, управление на богатството и управление на активи. Според Bloomberg Uber избра Morgan Stanley да ръководи публичното й предлагане през следващата година. Към 20 декември 2018 г. акциите на инвестиционната банка са се върнали -23% спрямо годината, подчинявайки индекса S&P 500 с близо 17% за същия период. Компанията изплаща на инвеститорите 3, 01% доходност от дивидент.
След отпечатването на YTD с висока стойност от 58, 35 долара през март, цената на акциите на Morgan Stanley се проследява стабилно по-ниска в низходящ канал през цялата 2018 г. Търговците, които искат да заменят търговията на акциите, трябва да търсят записи, близки до долната тенденция на канала на ниво от 39 долара. Помислете за банкови печалби между $ 44 и $ 45, където цената може да спре, тъй като намери съпротива от 50-дневната SMA и горната линия на тенденцията на канала. Използвайте стоп поръчка под входящия свещник, за да защитите капитала за търговия, ако цената продължи да пада.
JPMorgan Chase & Co. (JPM)
JPMorgan Chase & Co. (JPM) се занимава с инвестиционно, потребителско и търговско банкиране, както и управление на активи и богатство с над 2, 5 трилиона долара активи под управление (AUM). Със седалище в Ню Йорк, компанията работи чрез мрежа от над 5000 клона. Посочената по-рано статия на Bloomberg съобщава, че JPMorgan е водещ в публичното предлагане на Lyft. Търгувайки се на $ 97, 29, с пазарна максимум от 323, 53 милиарда долара и предлагайки дивидентна печалба от 3, 29%, акциите на JPMorgan намаляват с 6, 7% от началото на годината, което превъзхожда средната възвръщаемост на световните банки с близо 14% за същия период от 20 декември 2018 г.
Графиката на JPMorgan формира широк двоен топ модел през цялата 2018 г. От септември цената се колебае в низходящ канал. Онези, които предвиждат отпадане, трябва да влязат, ако цената започне да се обръща по долната линия на модела на канала. За да потвърдят възходящия импулс, търговците биха могли да изчакат индекса на относителната сила (RSI) да се върне назад над 30. Помислете дали да спрете няколко точки под входната цена и да вземете печалби между $ 108 и $ 110 - област, в която цената изпада в съпротива при ключови нива на Фибоначи, 50- и 200-дневните движещи се средни стойности и горната линия на тренда на низходящия канал.
StockCharts.com
