Вижте това: изследователи научиха плъхове как да играят. Тези плъхове се научиха да го "играят безопасно" и максимизираха печалбите си. Те бяха съсредоточени победители-плъхове. Познайте какво се е случило, когато изследователите въведоха мигащи светлини и звуци? Плъховете се промениха. Те изоставиха консервативната си логика и вместо това се заеха с високорискова и високо възнаграждение. Можете да прочетете за това тук.
Първата мисъл, която ми хрумна, не беше Вегас - това беше пазарът. Знаеш, че аз обичайно изхвърлям CNBC и сега ще го направя отново. Преди години финансовите новини изглеждаха нежно и задушно, със стари пичове понякога спортни вратовръзки. Е, в днешно време прилича повече на казино: мигащи лампички, бутони, силни шумове и понякога пълни глупости.
Инвестирането е като стратегическия плъх. Но медиите, брокерите и съветниците го предпочитат като казино. Те искат всички да се откажат от логиката и "продължете!" По-добре е за бизнеса. Телевизията се нуждае от зрители, за да видят рекламите им. Рекламодателите плащат мрежите въз основа на зрителите и скучното не го намалява. Брокерите имат нужда от вас, за да търгувате. Те се нуждаят от вашите комисионни. Дори брокерите без такса се нуждаят от вас, за да търгувате, за да продадете потока на поръчката си на най-високия участник в търга. Колкото повече търгувате, толкова по-добре се чувстват. Те се нуждаят от рискови търговци плъхове.
Знам, че съм счупен рекорд, но вярвам, че истината се крие в данните. Аз измервам пазара въз основа на големи пари, които се движат и излизат. Най-големите инвеститори, които купуват и продават огромни количества акции, не само диктуват къде е пазарът, но и къде се насочва. Ето защо денят ми не е изпълнен с телевизори, тикер ленти, мигащи светлини и бръмчащи. Отказах се преди години. И оттогава съм много по-фокусиран.
Това, което данните казват сега, е, че купувачите изпадат в риск. Те купуват акции с вълнуващо темпо. Миналата седмица беше обикновено бавна ваканционна седмица - добре, на повърхността беше. Но реалността видя огромни покупки. Видяхме голямо натрупване в здравеопазването, финансите, недвижимите имоти и потребителите. Технологиите също видяха приятно купуване заедно с индустриалците.
www.mapsignals.com
Здравеопазването продължава да бъде най-горещият сектор в момента. Забелязах този проблем в закупуването на здравни грижи в края на октомври и оттогава той се разкъса. Погледнете тази диаграма, показваща SPDR Fund (XLV) на здравеопазването, която е картографирана спрямо сигналите на мрежата за покупка и продажба. Повече купуване на ден означава зелени барове. Повече продажба означава червени барове. XLV събра повече от 8%, откакто бе забелязана печалбата.
www.mapsignals.com
Миналата седмица закупуването на здравни грижи продължаваше да се превозва. Видяхме 118 сигнала за покупка. Интересното е, че повечето от тези покупки, 89 сигнала, идваха в биотехнологиите. Това беше темата на здравеопазването през последния месец: големите пари обичат биотехнологиите.
www.mapsignals.com
Технологиите и финансите също видяха големи покупки миналата седмица. Тези сектори продължават да вървят по-високо:
www.mapsignals.com
Но истинската история се крие под повърхността. Както виждате в малката таблица по-горе, софтуерът видя 55 сигнала за купуване. Тази покупка наистина беше разделена между технологии и финансови средства. Софтуерните запаси се купуват със стил от края на края на септември. Следващата диаграма показва, когато виждаме продължителни периоди на закупуване на софтуер. Зеленото е, когато купувате е повече от 1, 5 пъти обичайните нива. Това обикновено означава по-високи цени напред. Това е картографирано спрямо iShares Expanded Tech-Software Sector ETF (IGV).
www.mapsignals.com
И така, докато главоломките на телевизионния дебат за импийчмънт, севернокорейските ракетни изстрели, Ебола и безкрайния списък на кандидатите за демократи, те нарисуват подтекст на страха. Те подхранват мечешката гледка към пазара. Данните са съвсем различни - казва, че инвеститорите искат акции. Те ги искат зле.
Това е добрата новина. Лошата новина е, че купуването по този начин не може да се случи завинаги. Индексът на големите пари в Каригълъналс (BMI) се повиши до 74, 6%. Това означава, че през последните 25 дни 74, 6% от всички сигнали са купувани. Това е целувка далеч от „прегряването“ на 75%. Точно тогава иглата е в жълто. Нивото на ИТМ от 80% е свръхкупено и това има силна история за прогнозиране на недостатъци на пазара.
www.mapsignals.com
Всичко това наистина означава да се процедира внимателно. Това не е моментът да се хванете в пламъка и да скочите. Това означава: не ставайте плъх пиян от шум и светлини. Това се превръща в високорисково предложение. Времето за покупка беше преди седмици.
Това каза, ако сте дълги, останете така и може би потърсете области, които да намалят риска през следващите седмици. Може да имате печалба, която насочвате да предприемете, или търговия, която се върна в равна позиция. Когато пазарът стане свръх купуван, е време да се намали рискът по този начин, но просто не бих добавял нов риск в момента. Пазарът вероятно ще се отдръпне и ще предложи по-добро навлизане.
Не се заблуждавайте: все още съм бичи на акции. Цените са ниски, печалбите са големи, печалбите са високи, а там все още има чакане на лодка пари в наличност.
Бъдете умен плъх: увеличете максимално печалбите си. Защото, както казва WC Fields: „Умната котка яде сирене и издишва дупки от плъхове със затаен дъх“.
Долния ред
Ние (Mapsignals) продължаваме да бъдем бичи на американските акции в дългосрочен план и виждаме всяко отдръпване като възможност за купуване. Слабите пазари могат да предложат продажби на акции, ако инвеститор е търпелив.
