Брутната печалба е парите, които една компания печели след като извади разходите, свързани с производството и продажбата на нейните продукти. Брутната печалба е представена като цяла доларова сума, показваща приходите, получени след изваждане на разходите на дружеството за продадени стоки.
Разходите за продадени стоки (COGS) представляват разходите, пряко свързани с производството на стоки на дружеството. Преките разходи за труд са част от себестойността на продадените стоки, стига труда да е пряко обвързан с производството. В резултат на това преките разходи се включват в брутна печалба чрез COGS. Не всички разходи за труд обаче са включени в COGS., ние изследваме връзката между брутната печалба, цената на продадените стоки, режийните разходи и разходите за труд.
Компоненти на брутната печалба
Приходите са общата сума, спечелена от продажби за определен период. За някои отрасли нетните продажби могат да се използват вместо приходи, тъй като нетните продажби включват удръжки от върнатата стока и всякакви отстъпки. Приходите са най-горният ред в отчета за приходите и разходите, при който разходите, разходите и други позиции се изваждат за постигане на нетен доход или на долния ред.
Разходите за продадени стоки или COGS са преките разходи, свързани с производството на стоки. COGS включва както преките разходи за труд, така и всички преки разходи за материали, използвани при производството или производството на продукти на компанията. Преките разходи могат да включват суровини, инвентар, както и разходите, свързани с оборудването, използвано в производството.
Някои видове разходи за труд са включени в себестойността на продадените стоки, докато други не. Цената на продадените стоки се изважда от приходите, за да се постигне брутна печалба. Накратко, брутната печалба измерва доколко една компания генерира печалба от своя труд и директни материали.
Ключови заведения
- Брутната печалба е парите, които една компания печели след като извади разходите, свързани с производството и продажбата на нейните продукти. Брутната печалба се изчислява чрез изваждане на разходите на дружеството за стоки, продадени от приходите й. Общите разходи не се включват в брутната печалба, с изключение на евентуалните режийни разходи, пряко обвързани с производството. Единствено пряката работна ръка, участваща в производството на стоки на компанията, се включва в себестойността на продадени стоки и в крайна сметка брутна печалба.
Какво представляват режийните разходи?
Накладните разходи включват всички текущи бизнес разходи, без да включват или свързани с директен труд или директни материали, използвани при създаването на продукт или услуга. Дружеството трябва да плаща непрекъснато режийни разходи, независимо от това колко или колко малко продава компанията. Повечето режийни разходи са относително последователни от месец на месец и много от тях могат да бъдат определени. Някои примери включват наем и комунални услуги.
Производство отгоре
Производство на режийни или фабрични разходи са режийните или косвените разходи, свързани с производството на продукт. Например, електроенергията за дадена фабрика ще бъде включена в COGS при определяне на разходите за производство на продукт. Точно както директните разходи за материали, които са част от COGS, така и производствените разходи трябва да бъдат включени в разходите за продадени стоки и в крайна сметка да повлияят на брутната печалба.
Непроизводствени режийни разходи
От друга страна, непроизводствените режийни разходи са административни разходи и не се считат за разходи за продукти, според GAAP. Следователно разходите за непроизводство не влияят пряко на изчисленията на брутната печалба. При ценообразуване на стоки за продажба обаче трябва да има достатъчно надценка, за да покрие режийните разходи и така косвено те се отразяват в брутната печалба.
Разходи за труд
В брутната печалба се включва само пряк труд, включен в производството. Както бе посочено по-рано, фабричните режийни разходи, включително работна ръка, могат да бъдат включени, но ще им бъде назначена цена за продукт. Административните разходи като секретари и счетоводители, юридически длъжности, служители по поръчка, аналитици и други непроизводствени работни места не биха включили заплатите им в цената на продадените стоки.
Данъци
Брутната печалба не отчита общите данъци, платени от компанията. Важно е обаче да се отбележи, че данъците върху собствеността на производствен завод ще бъдат включени в производствените разходи. С други думи, част от данъка върху собствеността върху фабриката ще бъде възложена на всеки продукт при определяне на цената на продадените стоки.
Данъкът, определен за всеки продукт, не се използва при изчисляване на брутната печалба, но е вграден в COGS и косвено влияе върху брутната печалба. Общите данъци, които не са пряко обвързани с производството, се посочват отделно и се приспадат при изчисляване на нетния доход или нетната печалба за компанията.
Продажбите се връщат
Възвръщаемостта на продажбите влияе върху приходите и цената на продадените стоки, в крайна сметка се отразява на брутната печалба. Всеки път, когато продуктът бъде върнат, а на клиента се възстанови, той се записва в сметка, наречена връщане на продажби и надбавки.
Когато компаниите имат възвръщаемост, те трябва да изчисляват нетните продажби, което е приходи, намалени с приходите от продажби и надбавките. Резултатът или нетните продажби се записват в горния ред на отчета за доходите вместо приходи, което е типично за търговците на дребно.
Пример за брутна печалба, COGS и SG&A
По-долу е декларацията за приходите на американския автомобилен производител Tesla Inc. (TSLA). Периодът представлява Q2 от 2019 г., според доклада на компанията за 10 Q.
- Разходите за приходи (или COGS), които са подчертани с червено, показват, че компанията е реализирала приблизително ~ 5, 4 милиарда долара разходи за приходи през второто тримесечие на 2019 г. - скок от ~ 3, 3 милиарда долара за 2018 г. Брутната печалба, която е подчертана в зелено, беше ~ 921 долара милиона за Q2 2019, което е по-високо от ~ 618 милиона долара за същия период на 2018 г. Продажбите, общите и административните разходи, които са подчертани в синьо, влязоха в размер на 647 милиона долара през Q2 2019 срещу 750 милиона долара през второто тримесечие на 2018 година.
Пример за брутната печалба на Отчета за приходите на Tesla. Investopedia
Виждаме, че SG&A е включена в оперативните разходи и не е включена в брутната печалба. Разбивката на разходите на дружеството в отчета за приходите и разходите е важна за определяне къде съществува рентабилност и къде не.
За Tesla можем да видим, че въпреки че компанията генерира брутна печалба, компанията отчита загуба и в двата периода. Загубата се отразява в линията с нетен доход (долния ред), при която Tesla отчете загуба - 389 милиона долара за Q2 2019 и - 742 милиона долара загуба за Q2 2018.
Отчетът за приходите на Tesla илюстрира как режийните разходи, както и другите оперативни разходи, могат да повлияят на рентабилността на компанията. Също така цената на дълга, показана като разход за лихви, е допринасящ фактор за загубата на компанията и в двата периода. Накратко, компания, която отчита увеличение на брутната печалба, не означава непременно, че компанията е по-рентабилна.
И обратно, ако една компания изразходва значителна сума от своите пари и заеми за изследвания и разработки, тя може да отчете загуба за тримесечието при нетен доход. Брутната печалба обаче може да разкаже друга история, показвайки нарастваща тенденция на рентабилност.
Брутната печалба обикновено се използва с компании като Tesla, които трябва да инвестират значителни суми в НИРД, което би трябвало да доведе до рентабилност в дългосрочен план. Както при всеки финансов показател, брутната печалба и разходите на една компания трябва да се сравняват с други компании в същата индустрия.
