Какво е ограничение за периодична лихва
Периодичното ограничение на лихвата се отнася до максималната корекция на лихвения процент, позволена през определен период на заем или ипотека с регулируем лихвен процент. Ограничението за периодична ставка защитава кредитополучателя, като ограничава до колко може да се промени или коригира ипотечен продукт (ARM) по време на всеки един интервал.
НАРУШЕНИЕ НАДОЛУ Периодична лихва на лихвени проценти
Когато изтече периодът на корекция, лихвеният процент се коригира така, че да отразява преобладаващите лихвени проценти, които могат да бъдат корекция за увеличаване или за намаляване и е ограничен от ограничението на периодичния лихвен процент. Макар че ограничението на периодичния лихвен процент е решаващо число за разбиране, то е само една от цифрите, които определят структурата на ипотеката с регулируем лихвен процент (ARM). Други значими условия, които кредитополучателят трябва да знае, включват:
- Ограниченият лимит е максималният лихвен процент за горна граница, допустим за ARM. Първоначалният лихвен процент е въвеждащ лихвен процент по заем с регулируем или плаващ лихвен процент, обикновено под преобладаващите лихвени проценти, който остава постоянен за период от шест месеца до 10 години. Началният таван на коригиращия лихвен процент е максималната сума, която лихвата може да се движи на първата планирана дата за корекция. Тарифният етаж е договореният процент в по-ниския диапазон от лихви, свързан с кредитния продукт с плаваща лихва. Таванът на лихвения процент, подобен на а понякога се обозначава и с доживотни капачки. Таванът на лихвения процент обаче обикновено е абсолютна процентна стойност. Например, договорните условия на ипотеката могат да посочват, че максималният лихвен процент никога не може да надвишава 15%.
Как работят капацитетите за лихвени проценти на ARM
Ипотеките с регулируема ставка се предлагат в много различни видове. ARM ще имат описания, които включват числови изрази на времевите рамки и размера на увеличението на скоростта. Например, 3/1 ARM с начална норма от четири процента може да има структура на капачката 2/1/8.
В края на първоначалния тригодишен период, процентът на четири процента може да се коригира до два процента. Корекцията може да бъде на по-ниска или по-висока лихва. Така след първоначалния тригодишен период начислената лихва може да се промени до някъде между 2- и 6 процента. Всяка година след първоначалната корекция, процентът може да се движи нагоре или надолу до един процент. В нито един момент заемодателят не може да промени лихвения процент над осем процента.
Когато се дължи всяка корекция, кредиторът използва един или комбинация от индекси, за да отразява текущите пазарни лихвени проценти. Изборът на кредитора за индекс трябва да бъде посочен в първоначалния договор за заем. Често използваните референтни стойности включват Лондонската междубанкова предложена ставка (LIBOR), 12-месечният среден индекс на касата или касата с постоянна падеж. Кредиторът също ще добави марж към заявения лихвен процент. Подробности за размера на маржа също трябва да са в оригиналната документация за заем.
Макар кредиторите да не могат да преместят процента над този лимит, в някои случаи кредитополучателите все още са отговорни за лихви над тази. Тази ситуация може да се случи, ако индексът плюс маржът постави периодична ставка над ограничението. Връщайки се към предишния пример, ако заемодателят има 2% марж, кредитополучателят може да има лихва в размер на десет процента.
