Какво е капиталов буфер?
Капиталов буфер е задължителен капитал, който финансовите институции са длъжни да притежават в допълнение към други минимални капиталови изисквания. Правилата, насочени към създаването на адекватни капиталови буфери, са предназначени да намалят процикличния характер на кредитирането чрез насърчаване на създаването на антициклични буфери, както е посочено в регулаторните реформи на Базел III, създадени от Базелския комитет за банков надзор.
Ключови заведения
- Капиталовият буфер е задължителен капитал, който финансовите институции са длъжни да притежават. Капиталовите буфери бяха назначени съгласно регулаторните реформи на Базел III, които бяха приложени след финансовата криза 2007-2008 г. Капиталовите буфери помагат да се осигури по-устойчива глобална банкова система.
Как работи капиталов буфер
През декември 2010 г. Базелският комитет за банков надзор пусна официални регулаторни стандарти с цел създаване на по-устойчива глобална банкова система, особено при решаване на проблеми с ликвидността. Капиталовите буфери, идентифицирани в реформите на Базел III, включват антициклични капиталови буфери , които се определят от юрисдикциите на членовете на Базелския комитет и варират според процент на рисково претеглените активи и буфери за запазване на капитала , които се изграждат извън периоди на финансов стрес.
Банките разширяват дейностите си по кредитиране в периоди на икономически растеж и договорно кредитиране, когато икономиката се забавя. Когато банките без адекватен капитал изпадат в затруднения, те могат или да наберат повече капитал, или да намалят кредитирането. Ако намалят кредитирането, предприятията може да намерят финансиране за по-скъпо за получаване или недостъпно.
История на капиталовите буфери
Финансовата криза през 2007-2008 г. разкри слабости в балансите на много финансови институции по целия свят. Практиките на банковото кредитиране са били рискови, като например при издаването на ипотечни кредити с предимство, докато банковият капитал не винаги е бил достатъчен за покриване на загуби. Някои финансови институции станаха известни като твърде големи, за да се провалят, защото бяха системно важни за световната икономика.
Бърз факт
За да се даде време на банките да създадат адекватни капиталови буфери, юрисдикциите на членовете на Базелския комитет обявяват планираните увеличения 12 месеца предварително; ако условията позволяват намаляване на капиталовия буфер, те се случват наведнъж.
Провалът на тези ключови институции би се считал за катастрофален. Това беше демонстрирано по време на фалита на Lehman Brothers, което доведе до 350 пункта спад в индустриалната средна стойност на Dow Jones (DJIA) до понеделник след обявяването. За да намалят вероятността банките да изпаднат в проблеми по време на икономически спадове, регулаторните органи започнаха да изискват от банките да изграждат капиталови буфери извън периоди на стрес.
Специални съображения
В рамката за антицикличен капиталов буфер (CCyB) се посочва, че чуждестранните институции трябва да съответстват на процента CCyB на вътрешните институции, когато кредитирането се извършва през международни граници. Това позволява процес, посочен като признаване или реципрок по отношение на чуждестранните експозиции на местните институции.
