Въпреки запасите от природен газ в САЩ, които се намират под средното си ниво от пет години, цената на стоките остава понижена през зимните месеци поради увеличеното производство и междурегионалните потоци, което доведе до по-малки от нормалното изтегляне от складовете, за да се осигури потреблението на отопление през сезона. Анализаторите очакват изграждането на складове да остане голямо до края на май и не предвижда намаляване на доставките до настъпването на летните горещини.
„Не виждаме това да се случва поне още няколко седмици, принуждавайки пазарите търпеливо да изчакват много големи гилдии и където нашите данни предполагат, че следващите четири от пет вероятно ще отпечатват над 100 милиарда кубически фута природен газ (Bcf) “, каза NatGasWeather, за fxexpire.com.
Въпреки че пазарът изглежда добре снабден в междинния период, фючърсите на природен газ се повишиха в търговската сесия в сряда, тъй като краткосрочните прогнози за по-горещи от нормалните метеорологични условия в южната част на страната, съчетани с прогноза за по-хладни температури в северната част региони, които да дадат извинение на купувачите да се върнат от кулоарите с надеждата на двойното усилване на изгарянето на мощността.
Нещо повече, пробив над паднал модел на клин в няколко фонда, търгувани с борса за природен газ (ETFs), предполага, че институционалните пари вече са взели предвид скорошните прогнози за изграждане на склад в цената на стоката. Тези, които искат да играят на покачване на цените на природния газ, трябва да разгледат по-подробно тези три идеи за люлееща се търговия.
VelocityShares 3x дълъг природен газ ETN (UGAZ)
С активи под управление (AUM) от 340, 23 милиона долара, VelocityShares 3x Long ETN природен газ (UGAZ) се стреми да върне три пъти дневната ефективност на индекса на природния газ S&P GSCI. Тестът проследява фючърсите на природен газ за предходния месец. При средно разпространение от 0, 08% и над три милиона акции, които сменят ръцете си всеки ден, фондът позволява на търговците да се позиционират за краткосрочен бичия ход на цените на природния газ. Тъй като ETF пребалансира ежедневно, периодите на задържане, по-големи от един ден, могат значително да се различават от заглавната трикратна експозиция поради ефекта на съставяне. Към 2 май 2019 г. UGAZ търгува с близо 40% до момента (YTD). Фондът не е евтин за дългосрочно държане с 1, 65% такса за управление.
Акциите на UGAZ формираха падащ клин през първите четири месеца на 2019 г., като по-голямата част от обема на продажбите се случи през януари и февруари. Пробивът над горната линия на съпротива на модела в търговската сесия в сряда предоставя бичи пристрастия и представлява отлична възможност за търговия / риск / награда. Онези, които продължават дълго, трябва да обмислят да направят поръчка за печалба близо 65 долара, където цената на ETF може да се консолидира около високата сума през януари и 200-дневна проста подвижна средна стойност (SMA). Защитете капитала за търговия, като поставите стоп под нивото на април на $ 21, 92.
ProShares Ultra Bloomberg природен газ (BOIL)
Стартиран през 2011 г., ProShares Ultra Bloomberg природен газ (BOIL) има за цел да предложи два пъти дневната възвръщаемост на Bloinberg Natural Subindex. Фондът се стреми да постигне инвестиционната си цел чрез инвестиране във фючърсни договори за природен газ и може понякога да използва суапове, в зависимост от пазарните условия. Спредът може да бъде малко широк на моменти, но средният дневен обем на долара на ETF от 1, 55 милиона долара улеснява влизането и излизането на позиции от търговците. Въпреки че фондът има по-нисък коефициент на разходите в сравнение с UGAZ, неговата такса от 1, 31% все още е над средното за категорията 0, 98%. Фондът има нетни активи от 20, 9 милиона долара и е 29, 47% в червената ефективност тази година от 2 май 2019 г.
Мечките за природен газ са имали пълен контрол върху цената на акциите на BOIL от края на ноември, с изключение на краткотрайно облекчение в първата половина на януари. Вчерашната почивка над падащия клин показва, че купувачите може да искат да преместят цената на невидимата стока по-високо през следващите дни и седмици. Търговците, които купуват пробива, трябва да потърсят тест на 200-дневната SMA. Управлявайте риска, като позиционирате поръчка за стоп-загуба точно под долната линия на поддръжката на модела и я премествате до точката на пробив, ако цената пресече 50-дневната SMA.
Фонд за природен газ на САЩ, LP (UNG)
Съединеният американски фонд за природен газ, LP (UNG) притежава близо месечни фючърсни договори за природен газ и / или суапове, за да отразява дневната промяна на процента на цената на природния газ, доставен в Henry Hub в Луизиана. Средният спред и дълбоката ликвидност на фонда 0, 04% намаляват разходите за търговия. Въпреки че таксата за управление от 1, 30% на ETF не е точно ниска, тя остава разумна за достъп до пазара на фючърси на природен газ. Към 2 май 2019 г. UNG има възвръщаемост от YTD от -9.63%.
Подобно на другите два ETF на природен газ, UNG има падащ клин на своята класация. Цената продължава да е по-висока след отпечатването на бичия поглъщащ модел на свещници на 25 април и се намира точно над горната линия на съпротивление на горната линия на модела. Фондът има достатъчно място, за да направи пробег по-висок и да задейства кратко стискане с индекса на относителната сила (RSI), давайки отчитане под 50.0. Търговците, които влязат тук, могат да мащабират половината си позиция в 200-дневния SMA и да излязат от останалата половина в близост до януарския замах на ниво от $ 30.33.
StockCharts.com