Какво е SEC Форма NT 10-Q
SEC формуляр NT 10-Q е подаване на комисия по ценни книжа и борси (SEC), изискващо се за компании, които няма да могат да подадат своите 10-Q подаване (за тримесечни финансови резултати) до крайния срок на SEC или своевременно. Упълномощено от правило 12b-25 на SEC, Формуляр NT 10-Q изисква информация на регистранта и обяснение на причината, поради която 10-Q се забавя. Той също така предвижда заявление за освобождаване от крайния срок.
НАРУШЕНИЕ НАДОЛУ SEC Форма NT 10-Q
SEC формуляр NT 10-Q трябва да бъде подаден в рамките на 45 дни след края на всяко от първите три фискални тримесечия на компанията. Ако 10-Q не може да бъде подаден своевременно, компанията трябва да подаде формуляр 10-QT в комисията. Много честа причина за NT 10-Q е сливането или придобиването, което не позволява резултатите да бъдат включени навреме за завеждане. SEC предвижда "неразумни усилия и разходи", с подходящо обяснение, като част от заявлението за облекчение. Късното подаване може да се дължи и на несигурност, свързана с съдебни спорове, поради това, че одиторът на компанията все още не е приключил прегледа на дейността на дружеството, признак на компания във финансово затруднение или поради факта, че компания, изпаднала в несъстоятелност, се нуждае от повече време за попълване на необходимите оповестявания.
Въздействието върху пазара на формуляри NT 10-Q картотеки
Късното подаване на финансови отчети, независимо дали са 10-Qs или други документи, особено 10-Ks, могат да бъдат червени знамена за анализаторите след компания, както и за нейните регулатори, инвеститори и кредитори. Въпреки че причините са различни, компаниите, които изброяват счетоводни проблеми или неочаквани промени в счетоводните или одиторски фирми (особено ако те включват разногласия относно счетоводните принципи или оставки на одиторите) като причина за забавянето, обикновено се сблъскват с много по-голям контрол на техните късни регистрации.
Изследване, проведено от професорите Ели Бартов от университета в Щорн за бизнес в Университета на Ню Йорк и Янив Кончички от Калифорнийския университет в Бъркли и публикувано през декември 2017 г., разгледа реакциите на финансовите пазари към компании със закъснения. Авторите откриха няколко въздействия, включително, че „а) забавените тримесечни подавания имат ясно различен ефект върху стойността на фирмата, отколкото забавените годишни подавания; (б) инвеститорите не приемат твърдения за управление на номинална стойност относно очакваната дата на подаване, (в) счетоводни проблеми играят уникална роля в съобщаването на сериозността на закъснението и (г) забавените съобщения са склонни да бъдат последвани от продължителни лоши експлоатационни и борсови цени. ( SEC регистрации, регулаторни срокове и последствия от капиталовия пазар ). “
